风清扬：市场早知道2014年10月10日

大参考

【决策主力导读】
○李克强将访粮农组织 关注粮食安全
○煤炭进口关税恢复 行业现回暖信号
○同达创业（600647）定增 将进军数字电视领域
○浙江出台土地整治条例 关注土改股
○国务院发文 进一步加强食药品监管
○中央财政出资 支持有机肥生产试点

【中证头条】
李克强将访联合国粮农组织 关注粮食安全
-------应联合国粮农组织总干事格拉齐亚诺邀请，国务院总理李克强将于10月15日访问联合国粮农组织总部。这是中国领导人首次访问联合国粮农组织总部，并将在粮农组织总部发表演讲，阐述中国的农业政策和粮食安全。
点评：党的十八大以来，中央高度重视粮食安全。去年中央经济工作会议首次把“粮食安全”放在首要地位，2014年中央一号文件再次强调完善国家粮食安全保障体系，更加注重粮食品质和质量安全，习主席和李总理也多次就粮食安全发表重要讲话。关注金健米业（600127）、荃银高科（300087） 、亚盛集团（600108） 、*ST大荒 600598）等粮食安全概念股。

【中证聚焦】
煤炭进口关税恢复 行业现回暖信号
-------据财政部消息，自2014年10月15日起，将取消无烟煤、炼焦煤、炼焦煤以外其他烟煤、其他煤、煤球等燃料的零进口关税，分别恢复实施3%、3%、6%、5%、5%的最惠国关税。日前，国务院常务会议决定实施讨论已久的煤炭资源税改革,即从今年12月1日起,全国煤炭资源税将由按量计征改为按价计征。

◆煤炭进口关税恢复后，进口煤的成本将提高20元/吨，进口煤此前相对于国产煤的价格优势丧失，再叠加前期对于煤炭进口量的限制，将从数量和价格两方面限制进口煤，对国内煤炭市场形成支撑。
◆近期，煤炭市场多重利好叠加，煤市现转暖信号。10月9日大秦线将迎来秋季检修，市场重新进入去库存周期。神华10月各卡数动力煤价格较9月将上调15元/吨。业内人士表示，中央正在积极推进煤炭行业脱困工作，后续还将有更多扶持政策出台。上市公司建议重点关注国企改革中有注资题材和预期的个股，如露天煤业（002128）、平庄能源（000780） 、盘江股份（600395） 、陕西煤业（601225） 等。

【要闻速递】
苹果将于10月16日开新品发布会
------据悉，苹果目前正式对外发出了 10 月 16 日新品发布会的邀请函，业内预计苹果将在此次新品发布上发布最新的Mac及iPad 产品。业内预计新的 iPad Air将会有土豪金版本、A8处理器以及 M8 芯片、Touch ID 等功能。
点评：苹果发布新产品将推动消费者的更新需求，利好苹果产业链，可关注苹果产业链公司。

○中石油集团9日披露，中国石油（601857）管道公司近日已收到《国家发改委办公厅关于中俄东线天然气管道项目有关问题的复函》，标志着中俄东线管道工程项目又向前迈进一步。金洲管道（002443）、玉龙股份（601028） 等燃气管道企业将受益。
○农业部10号就“农业科技创新”有关情况举行新闻发布会，关注农业科技创新概念股，如冠农股份（600251）、新农开发（600359） 等。
○在中国国际老龄产业博览会开幕式上，全国老龄办宣传部主任刁海峰表示，未来3-5年可能会出台针对养老地产的支持政策。
○国内首批针对登革病毒核酸检测试剂产品获批上市，关注达安基因（002030）。
○据第一财经日报报道，央行目前正在推进RQDII试点设计工作，未来还会推出QDR。
○北京住建委：楼市限购政策现阶段继续执行。

【公司动向】
同达创业（600647）定增进军数字电视领域
--------发布定增预案，拟非公开发行30917.874万股，发行价格为10.35元/股，募集资金总额预计32亿元，拟全部用于收购北京视博数字电视科技有限公司100%股权，从而进入广播数字电视内容安全保护领域。公司股票将于10月10日复牌。
点评：视博数字目前是中国最大的数字媒体技术服务供应商，该公司旗下核心产品数字电视加密系统 CA系统）是中国最领先的数字电视加密系统，国内市场占有率超过50%，多年保持第一。本次收购完成后，将从根本上改变上市公司的资产质量，提升盈利能力。

TCL将与思科投资公有商用云项目
-----（000100）公布前三季度业绩预告，集团前三季度净利润同比增长72%-76%。公司同时称，公司将与思科共同投资建设公有商用云服务平台项目。

○菲达环保（600526） 7014万增持脱硫公司34%股权。受让股权后，公司直接持有脱硫公司的股权增加至93.42%，有助于公司增加稳定的投资收益回报。
○利尔化学（002258）  ）9日晚间公告配股计划，拟每10股配售不超过3股的比例向全体股东配售。本次配股计划募集资金总额不超过6亿元，全部用于补充流动资金。公司股票将于10月10日复牌。
○海隆软件（002195）公告，公司全资子公司上海二三四五网络科技有限责任公司计划于2014年10月10日正式推出客户端软件产品“2345安全卫士“。公司对安全卫士在各项关键技术上拥有自主知识产权，该产品的问世意味着公司正式涉足互联网安全软件领域，为公司未来业务新的增长点。
○康强电子（002119）获得泽熙举牌。泽熙于10月8日增持公司股份1万股，增持后持有公司股份达5%，增持均价12.4元。泽熙增持始于7月底，此次举牌前共持有公司股份1030万股，占总股本的4.995%。
○神农大丰（300189）终止筹划重大事项，明起复牌。

【产经观察】
浙江省出台土地整治条例
----------浙江省于今日正式出台土地整治条例，并将于2015年1月1日起正式施行。土地整治是指为增加有效耕地面积、提高耕地质量，对未利用或者未合理利用的土地进行整理、垦造和开发，包括农用地整理、建设用地垦造为农用地和宜耕后备土地资源开发等活动。
点评：浙江省出台土地整治条例，可视为土地改革一项措施，可关注浙江土改概念股景兴纸业（002067）、京投银泰（600683） 、爱仕达（002403） 等。

PCB行业整合或将至 利好龙头厂商
----------中证资讯获悉，福建莆田南华PCB厂近日深陷供应商纠纷，影响正常生产经营，南华PCB产能过百万平米。受近几年PCB行业产能扩张影响，行业盈利水平逐年下降，中小PCB厂商生存状况恶化。
点评：南华PCB厂的供应琏问题预示着PCB行业或将迎来行业洗牌，部分中小厂商将出局，行业集中度将提高，龙头企业的市场占有率将提升。此外，受益于4G建设提速以及相应终端配套更新，PCB行业景气度将迎来上行。在行业集中度提升以及下游景气度提升的双重因素推动下，PCB龙头企业将明显受益，可关注生益科技（600183）、超声电子（000823） 、沪电股份（002463） 等。

国务院：进一步加强食品药品监管
----------10月9日，国务院办公厅发布了关于进一步加强食品药品监管体系建设有关事项的通知。通知要求，健全从中央到地方直至基层的食品药品监管体制，建立覆盖从生产加工到流通消费全过程的最严格监管制度。
点评：十八届三中全会明确提出保障食品药品安全。不断发生的食品安全事件也使得人们意识到需要对食品安全进行信息化管理，即整个食物链进行有效的监管。天瑞仪器（300165）产品可进行重金属超标和农药残留检测，聚光科技（300203） 也已开始布局食品检测仪器业务领域，华测检测（300012）为权威第三方检测机构。

中央财政支持有机肥生产试点
-------财政部日前印发了支持有机肥生产试点指导意见的通知。意见指出，从2014年开始，选择部分地区开展以农作物秸秆综合利用为主的有机肥生产试点项目，兼顾畜禽粪便无害化处理生产有机肥等其他循环农业经济发展项目。意见指出，单个试点项目安排中央财政补助资金规模为300万元左右，由国家农发办单独安排资金扶持。
点评：当前，有机肥并没有化肥的身份，成本相对较高，影响了推广，但是在获得补贴后将具有市场竞争力，而且是符合环保方向的绿色肥料。关注芭田股份（002170）和*ST民和（002234） 。

强仿药将获政策扶持
------中证资讯获悉，扶持强仿药直接替代国外原研药的政策正在酝酿。目前的政策体系并不利于强仿药替代原研药，有的原研药已经过了专利保护期在国内还享受高溢价，相关政策将得到清理规范，替代进口将成为国内药企大发展的强大动力。
点评：政策将有利于研发能力强、有进口替代能力的药企。建议关注恒瑞医药（600276）等具有进口替代概念的强仿药公司。

【市场透视】
隆平高科（000998）三涨停引机构博弈
-------受益于公司一纸定增公告，隆平高科（000998）在经历了三个月的停牌之后获得了资金的热烈追捧。中信集团拟斥资32.9亿元入主，同时隆平高科（000998）的10名董监高也将参与定增，并定下较高的业绩目标。受此带动，该股此前走出连续两个“一字”无量涨停，今日该股盘中放量震荡，但最终仍已涨停收盘。
深交所数据显示，该股买入金额最大的前5名中，有三家机构的身影，分别位列第一、二和四位，其中买入金额最大的机构买入了8891.73万元；而卖出金额最大的前5名中也出现了四家机构的身影，分别位列第一、二、四、五位，其中卖出金额最大的席位卖出了2637.91万元。机构换手但买盘依然较强，大概率支撑股价维持强势。

新疆兵团转型建城 本地基建股受益
--------新疆生产建设兵团近日迎来成立60周年，国务院新闻办公室对外发布了《新疆生产建设兵团的历史与发展》白皮书。在大力发展经济的同时，新疆生产建设兵团亦对其农垦经济体制改革进行探索。逐步开始实现从“屯垦戍边”向“建城戍边”转变，推动形成以城镇化为载体、新型工业化为支撑、农业现代化为基础的发展格局。
点评：“师市合一”建城模式将优先在南疆地区进行推广，其目标是在2020年前在南疆形成4个左右的师市合一城市。新疆城建（600545）、北新路桥（002307） 、青松建化（600425）   等疆内基建股将受益。

【今日导读】
卫计委部署防控传染病 上市公司积极应对登革热
新能源汽车推广提速 发改委批复中俄天然气东线
同达创业（600647）收视博数字投数字电视岭南园林（002717）获大单
美联储表示担忧美元强势四机构席位买朗源股份（300175）

【聚焦】
○卫计委部署防控传染病 上市公司积极应对登革热
国家卫计委9日在北京召开秋冬季重点传染病防控工作暨重点传染病疫情研判与防控策略研讨会，提出要加强疫苗针对传染病防控，完善中医药参与防治传染病工作机制。专家分析研判认为，今年秋冬季，传染病防控形势不容乐观，未来一两个月南方省份登革热病例数将持续增加，全国麻疹疫情将继续保持高发态势，流行性出血热、流脑等传染病进入高发季节，埃博拉出血热、中东呼吸综合征等传染病输入风险增加，脊灰野病毒再次输入的风险高。
点评：研究机构认为，从历史经验看，疫情发生往往会引发医药股阶段性炒作。目前国内登革热病例持续增加，西非埃博拉疫情仍未得到有效控制，生物疫苗、中药抗病毒类公司值得关注。其中，达安基因（002030）称公司登革热检测试剂盒销售量较以往有所增加，公司还与中国疾控中心病毒病所共同合作研发出埃博拉病毒检测试剂盒；上海凯宝（300039）称广州市第八人民医院临床得出结论：痰热清注射液治疗登革热早期患者有良好效果，且副作用少。

【精选】
○国家能源局9日召开煤电节能减排升级改造动员会，将严控利用小时数过低地区火电建设规模。
○新疆生产建设兵团国资委负责人称，将以上市公司为平台推进国有企业资产重组。
○国务院批复苏州工业园综合保税区开展贸易多元化试点，海关部门相关负责人表示将适时扩大试点。
○弘毅投资9日宣布并购上海最大民营医院，表示将继续并购更多医疗服务机构。
○11月7日至12日APEC会议期间，北京机关事业单位将调休放假6天。

【产业情报】
○新能源汽车推广提速 整车制造企业有望率先受益
据媒体报道，今年以来美国电动汽车销量持续火爆，前8月新能源车累计销量7.68万辆，同比大增28%。国内电动汽车在系列政策的扶持下，销量也持续攀升，前8月产量增长逾3倍。机构预计，未来新能源车市场增速将快于传统车，2020年全球新能源车年销量有望达到1300万辆，占当年的总销量的13%。随着政策、技术和消费环境等各方面的成熟，新能源车将进入实质性推广阶段，整车制造商有望率先受益。
公司方面，安凯客车（000868）为安徽省新能源客车制造龙头，将显著受益于安徽省内新能源公交车替换需求的爆发；比亚迪（002594）为国内电动汽车制造龙头，拥有锂电池和整车制造垂直产业链优势；长安汽车（000625）也在积极布局新能源汽车领域，旗下E30纯电动乘用车入选首批免税目录。
○发改委批复中俄天然气东线 管道需求迎加速释放期

据新华网9日报道，中俄东线天然气管道项目日前已获得发改委关于设计路线等问题的批复，将分北段、中段和南段分别核准建设。根据初步设计，中俄东线天然气管道起自黑龙江黑河市，途经9省份，止于上海市。中俄东线天然气管道俄罗斯境内段已于9月初正式开工。预计2015年上半年开始中国境内段建设，争取2018年竣工投产。
随着重大能源通道建设的推进，油气管道需求量也迎来加速释放期。此外，在油气改革的推动下，民营管道企业有望获得实质性订单需求。A股公司中，玉龙股份（601028）主营焊接钢管，受益于重大能源通道建设，油气管产能近60万吨；常宝股份（002478）是中石油、中石化重要供应商，主营油气开采用管，年产能近40万吨。
○煤炭进口取消零关税 外煤需求料大幅回落

据财政部最新消息，经国务院批准，自10月15日起，取消无烟煤、炼焦煤等零进口暂定税率，分别恢复实施3%至6%不等的最惠国税率。据测算，上述新政将令进口煤的价格优势由每吨约20至25元缩小至5至10元，进口外煤的需求将大幅回落。
另外，国内煤炭需求为37亿吨左右，总供给接近41亿吨，供过于求现象较为严重。此次煤炭进口关税的调整，将更大程度改善煤炭供需结构。总体上看，此次煤炭进口取消零关税，对于煤炭生产企业影响重大。A股公司中，阳泉煤业（600348）是国内大型无烟煤生产企业，冀中能源（000937） 与盘江股份（600395） 是国内炼焦煤区域龙头企业。

【公告解读】
○同达创业（600647）收购视博数字 进军数字电视
拟以每股10.35元的价格定增3.09亿股，募资32亿元收购北京视博数字电视科技有限公司100%股权，从而进入广播数字电视内容安全保护领域。完成后，信达投资仍为公司控股股东。
视博数字目前是中国最大的数字媒体技术服务供应商，为运营商提供基于有线、卫星、地面、IPTV、移动网络平台的专业全面解决方案，公司旗下核心产品数字电视加密系统 CA系统）是中国最领先的数字电视加密系统，国内市场占有率超过50%，多年保持第一。视博数字2013年净利1.72亿元，2014年上半年净利1.37亿元。
○岭南园林（002717）获园林大单

岭南园林（002717）中标“李庄组团园林绿化景观工程融资建设项目”，中标价约为4亿元，约占公司2013年度经审计的营业总收入的50%。
○TCL集团（000100）携手思科掘金云服务

TCL集团（000100）拟与思科成立一家商用云服务平台公司，在云计算、下一代视频通讯和交互技术进行合作。新公司初始投资8000万美元，TCL集团（000100）控股的永富投资投资6400万美元。新公司将推出基于云端的视频通讯和协同办公系统，向中国中小企业和行业用户提供具有优质互动体验的多方视频会议、远程协作等商用云服务及相关终端产品。
同日，TCL集团（000100）预计前三季净利同比增长72%至76%，主因为营业收入与盈利同比均增长。

【财报快递】
○多家公司前三季净利预增
国投电力（600886）预计前三季净利同比增长80%以上，主因是水电发电量增加、火电成本下降。滨化股份（601678）预计前三季净利同比增长60%，主因是环氧丙烷等主要产品价格上涨，主要原材料丙烯等的价格稳定。华鲁恒升（600426）预计前三季净利同比增长80%至100%，主因是产能充分释放，成本有效降低。丰原药业（000153）预计前三季净利同比增长55%至60%，主因是扩大了产品销售，营业收入同比增加。
○金亚科技（300028）披露三季报 王亚伟入驻

金亚科技（300028）前三季净利同比增长297%，主因是主营业务保持平稳发展，积极拓展其他市场。明星私募王亚伟旗下“昀沣证券投资信托计划”以151万股成为公司第五大股东。

【资金观潮】
○美联储表示担忧美元强势 资金或回流新兴市场

美联储公开市场委员会北京时间9日公布的会议纪要，数月来首次明确表达了对强势美元的担忧。
点评：会议纪要公布后美元指数跌幅加剧。今年以来，美元指数大幅反弹8%。分析人士指出，鉴于美联储首要考虑的还是经济增长，加息中期无望。投资者需重新考虑投资布局，大幅流出新兴市场的资金有望回流，因强势美元超跌后的大宗商品亦存在机会。
○四机构席位买入朗源股份（300175）
朗源股份（300175） 9日获四家机构席位合计买入5184万元，占当日成交总额的10.8%。同时有一家机构席位卖出2457万元。
点评：朗源股份（300175）从事干果零食营销，正在进行电商化转型。其日前发布三季度业绩预报，预计前三季度净利润为9567万元至9977万元，同比增长600%至630%，其中第三季净利润为3867至4277万元。研究机构认为，公司前三季度业绩超市场预期。公司有成为优质零食干果、坚果电商强者的潜质。

  【今日导读】
>国办要求加强食药监督体系建设　溯源系统受关注
>环氧丙烷节后再度涨价　货源继续趋紧
>开元仪器（300338）的燃控系统将迎来爆发式增长
>英力特（000635）将逐步剥离非核心资产

【投资聚焦】
>国办要求加强食药监督体系建设　溯源系统受关注
－－9日，国务院办公厅发出通知，要求进一步加强食品药品监督体系建设，健全从中央到地方直至基层的监管体制。进度缓慢的地方要制定时间表、拿出硬措施，按照党中央、国务院有关文件要求，抓紧完成地方各级食品药品监管机构组建工作。
　　近期，食品安全问题关注度再次升温。台湾地沟油风暴再起，9日传出顶新味全集团旗下公司以饲料油混充食用猪油进行销售，味全公司董事长已宣布辞职。业内认为，食品安全已经成为全球性问题，利用物联网等技术不断强化监管体系是确保食品药品安全的基本保障，相关行业也将迎来发展良机。A股中，新大陆（000997）是首家中标试点城市食品溯源项目的上市公司；远望谷（002161）正建设企业级食品安全追溯体系，曾参与新疆、宁夏等畜牧农产品（000061）追溯系统平台建设。

>环氧丙烷节后再度涨价　货源继续趋紧
－－－据决策主力资讯监测，国庆节后，国内环氧丙烷企业再次上调出厂价100-200元/吨，山东等主产区价格已升至14500元/吨，同比去年涨幅超过12%。目前，山东多家生产企业仍暂停报价，以自用和完成前期订单为主。下游聚醚行业价格趋稳，有跟涨意向。
　　环保因素下产能收缩仍是环氧丙烷价格走强的主要原因，下月还有北京APEC峰会召开，山东作为北京周边省市已制定空气质量保障措施，化工等高污染企业将集中限产，环氧丙烷货源趋紧短期难以改观。决策主力资讯认为，行业三季度以来的高景气仍在延续，可继续关注滨化股份（601678），公司最新公告前三季度净利润同比增长60%；方大化工（000818） 。

【独家参考】
>开元仪器（300338）的燃控系统将迎来爆发式增长
－－决策主力资讯获悉，受益于全国火电厂的燃料智能化改造推进，开元仪器（300338）燃料智能管控系统产品目前订单持续增长，订单总额已超过8000万元，分属国电、华电、大唐、华能、中电投等集团单位。
　　据了解，公司该套燃控系统，既含有软件系统集成，又含有智能化装备，属国内独有，市场认同度较高，订单数量和范围超市场预期。受制于产能瓶颈，目前公司经营的困难主要是订单项目组织实施落实。公司拟将原募投项目中中子活化在线检测分析装置产业化项目变更为燃料智能化管控系统产业化项目，即为解决产能输出，消化大量订单。随着全国火电的燃料智能改造进一步深入和公司产能瓶颈的解决，预计2015年将迎来该产品营收的爆发式增长。

>英力特（000635）将逐步剥离非核心资产
－－－决策主力资讯获悉，英力特（000635）管理层为实现产业结构优化，拟将旗下威宁活性炭公司、昊凯生物等非核心资产逐步剥离，专注发展主营业务，未来不排除以兼并重组方式做大做强主业。
　　氯碱主业方面，公司坚持差异化路线，新产品开发非常成功。在行业竞争激烈的情况下，公司订单不断，满负荷开工，产销顺畅。

【财经要闻】
>多家国有大行开始执行房贷新政。
>住建部定调住房公积金条例修订方向，支持职工购房。
>央行：未来将允许中企赴境外发行人民币股票。
>发改委：切实推动东北地区独立工矿区转型发展。
>国家能源局：提升煤电高效清洁水平。
>英国财政部将发行首批人民币债券，人民币或成储备货币。

【公告淘金】
>同达创业（600647）拟定增32亿收购视博数字 10日复牌
－同达创业（600647）拟以10.35元/股发行股份用于收购视博数字100%股权，目标股权的收购对价暂定为32亿元。视博数字成立于2004年，与同达创业（600647）同属于财政部旗下的信达资产，主营数字电视条件接收系统业务，并于2011年进军海外市场，已进入20多个国家和地区，是中国最大的数字媒体技术服务供应商，是中国数字电视多项标准制定的起草者和核心参与者，也是首批国家级重点软件企业，旗下核心产品数字电视加密系统 CA系统）是中国最领先的数字电视加密系统，国内市场占有率超过50%，多年保持第一，今年上半年视博数字实现营收2亿多元，归属净利近1.4亿元。同达创业（600647）目前市值约18亿元，10日复牌。

>沃森生物（300142）拟以6.35亿元转让河北大安制药46%股权给杜江涛先生非关联交易），大安制药整体作价13.8亿元。公司曾在2012年9月、2013年6月以9.6亿元整体估值分别收购大安制药55%、35%股权。大安制药主营血液制品，沃森生物（300142）此次转让，意在继续保持血液制品业务的同时，集中资源聚焦于疫苗、单抗药物产业以及疫苗商业流通行业等核心战略目标的发展。10复牌。

>利尔化学（002258）  ）发布配股计划：拟以10股配3股募资6亿元全部用于补充流动资金。公司控股股东及第三大股东承诺以现金方式全额认购其可获配售的股份。据悉，目前全球农药产能加速向中国转移，国内农药行业则加速淘汰整合，优势农药企业将有机会进一步做大做强，公司募资意在抓住前述机会。10日复牌。

>康强电子（002119）获得泽熙举牌。泽熙于10月8日增持公司股份1万股，增持后持有公司股份达5%，增持均价12.4元。泽熙增持始于7月底，此次举牌前共持有公司股份1030万股，占总股本的4.995%。

>海隆软件（002195）全资子公司二三四五计划于10月10日正式推出客户端软件产品“2345安全卫士”。该产品的问世意味着公司正式涉足互联网安全软件领域，为公司业务添加新的增长点。

>香雪制药（300147）预计1-9月净利同比增长30-50%。锡业股份（000960）前三季度净利润实现扭亏为盈，预计1-9月净利2.15-2.25亿元，去年同期亏损10亿元。华鲁恒升（600426） 1-9月净利同比增长80-100%。

【资金风向】
>三季报行情升温　一机构领衔抢筹皖维高新（600063）
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　　周四，沪深指数盘中跳水，尾盘收红再创新高，两市成交创出本轮反弹以来第二高位。造纸，环保，西藏板块涨幅较大。龙虎榜上，皖维高新（600063）早盘冲上涨停。交易数据显示，一家机构领衔四家证券营业部合计买入10535万元，占当日成交金额的17.5%，尾盘仍有30.8万手封单，机构买入热情高涨。公司前三季度业绩扭亏为盈，随着三季报行情升温，公司股价有望延续强势。

>期指主力合约终结多日升水
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　　周四，期指高开震荡盘中跳水，主力合约IF1410跌4.2点，跌幅为0.17%。升水多日后贴水6.95点。持仓量减仓3531手至13.09万手，上冲动能有所减缓。从中金所公布数据来看，IF1410合约空方净持仓为19914手。多方前20名机构席位表现不算悲观，减仓674手，空方前20名机构席位减仓1794手，均较前一日力度明显减弱。