李良兵：市场早知道2016年7月7日

大参考

【今日导读】
○基金业协会：8月1日前未备案产品将注销资格
○两融余额时隔两月重返8600亿，融资额创近3个月新高
○人民币与中间价均再创逾五年半新低
○受访专家表示近期强降雨天气对粮食生产影响有限，对水产和生猪养殖的冲击较大
○民政十三五规划提出互联网销售福彩，互联网彩票：人民网、鸿博股份、天音控股、安妮股份
○运-20飞机列装空军部队，有望带动军工材料需求军工材料：中航飞机、钢研高纳万泽股份、宝钛股份
○锂电投资半年破千亿
○特斯拉超级工厂将于月底开幕特斯拉概念：大富科技、天汽模当升科技长信科技
○苹果将全面采用OLED屏，行业迎来黄金发展期OLED概念：彩虹股份、深天马A锡业股份·、智云股份
○AppleWatch2开始备货，AppleWatch概念：环旭电子胜利精密、奋达科技、德赛电池
○高规格网络问题研讨会将开，网络安全概念：美亚柏科、卫士通同有科技、中科曙光
○二类持续断货一类供应趋紧，疫苗涨价预期强烈疫苗概念：智飞生物、天坛生物、鲁抗医药、联环药业
○医疗服务价改意见发布，民营医院望迎更快发展民营医院：三星医疗、通策医疗澳洋科技爱尔眼科
○中报高送转：林洋能源（601222）拟10转25派2元；强力新材（300429）拟10转21股
高技术船舶发展方向中国邮轮制造项目将启动
医疗服务价格改革意见印发鼓励社会资本进入
创元科技收购两光伏公司加速新能源业务布局
暑期游高峰来临青睐跨境英镑贬值英国游升温
智能制造试点示范项目出炉多家上市公司上榜
【中证头条】
高技术船舶重要发展方向中国邮轮制造项目实质启动
中国船舶工业集团公司与意大利芬坎蒂尼集团在上海正式签署邮轮造船合资公司协议。根据协议，双方将合资设立邮轮设计建造公司。合资协议的签订，标志着中国制造邮轮项目进入了实质性启动阶段。这是继去年10月中船工业集团联合中国投资公司与嘉年华公司签署邮轮运营合资协议之后，中国邮轮产业发展史上具有里程碑意义的大事件。点评：去年5月国务院发布的《中国制造2025》中明确将大型邮轮设计建造作为我国高技术船舶发展的重要方向，同年9月，工业和信息化部、国家发改委、国家旅游局等六部委联合发布的《关于促进旅游装备制造业发展的实施意见》也提出，要加快实现邮轮自主设计和建造，推动国内有实力的造船企业与国外邮轮设计、建造企业开展技术和商务合作，尽快实现首制船自主设计建造突破。A股上市公司可关注中国船舶工业集团旗下中国船舶（600150）以及从事邮轮运营的渤海轮渡（603167）。
【中证聚焦】
医疗服务价格改革意见印发鼓励社会资本进入
发改委、卫计委等部门印发推进医疗服务价格改革意见。意见指出：公立医疗机构提供的基本医疗服务实行政府指导价；公立医疗机构提供的特需医疗服务和其他市场竞争充分、个性化需求较强的医疗服务实行市场调节价；非公立医疗机构提供的医疗服务落实市场调节价政策。到2017年，逐步缩小政府定价范围，改革医疗服务项目管理；到2020年，逐步建立以成本和收入结构变化为基础的价格动态调整机制，基本理顺医疗服务比价关系。点评：我国医疗服务行业过去10年实现高速增长，未来5年仍能保持中高速增长。国务院颁布的《促进健康服务业发展的若干意见》中明确提出，到2020年我国健康服务业总规模将达到8万亿元以上。医疗服务价格的市场化，将有效激励医务人员，形成对专业价值的合理评价，引导和鼓励社会资本加快进入医疗卫生领域，推动多元化办医格局的形成。相关概念股可关注汉森制药（002412）、安科生物（300009）、人福医药（600079）等。
【要闻速递】
据民政部网站消息，民政部、发改委近日印发《民政事业发展第十三个五年规划》。《规划》提到，强化福利彩票规范管理，保持安全运行和健康可持续发展。开拓跨行业融合新模式，形成电话互联网销售能力。互联网彩票概念股包括鸿博股份（002229）、人民网（603000）等。
多家机构预计，6月新增信贷规模依旧“凶猛”，一些机构甚至认为能达到1.3万亿-1.4万亿元。如此一来，上半年整体的信贷规模将突破7万亿元。
银监会就银行业金融机构全面风险管理指引征意见。
美联储将于本周四发布6月议息会议纪要，其对于英国脱欧公投公投风险的观点，以及对就业增长放缓和通胀预期下滑的看法值得留意。
我国自主研发的运-20大型运输机，今天正式列装空军航空兵部队。
【公司动向】
创元科技拟收购两光伏公司加速新能源业务布局
创元科技（000551）公告，拟定增募集资金不超过4.96亿元，用于收购汉寿昊晖太阳能发电有限公司、阿特斯阜宁光伏发电有限公司100%股权并对其增资。公司股票将于7月7日起复牌。点评：若募集资金投资项目全部按计划顺利实施，公司将形成一定规模的光伏发电业务，基本实现公司现有业务与新能源业务协同发展的战略布局。
*ST煤气（000968）拟以8.56亿元估价置出主要资产和负债，置入作价30.73亿元的蓝焰煤层气100%股权。蓝焰煤层气目前是国内煤矿瓦斯地面治理和煤层气地面抽采规模最大的企业，2016至2018年承诺扣非净利润分别达3.5亿、5.32亿和6.87亿元。
万科A（000002）公告，7月5日至7月6日，钜盛华通过资产管理计划在二级市场增持公司A股股份7839.23万股，占公司总股份的0.710%。
光环新网（300383）上半年业绩预增179%-200%。
英洛华（000795）上半年业绩预增318.93%-423.66%。
蓝海华腾（300484）中期净利润预增136%至147%。
江南嘉捷（601313）拟斥不逾1000万美元在港设全资子公司。
林洋能源（601222）实控人提议中报10转25派2元。
强力新材（300429）半年报拟推10转21。
法尔胜（000890）获中植系旗下耀博泰邦三度举牌。
【产经观察】
暑期游高峰来临请来跨境英国游升温
今年暑期出境游首次超周边游。而英国脱欧公投后，英镑大幅贬值，创31年最低，英国游至少省三成。日前携程APP英国线路搜索量增长200%，暑期英国订单成交量环比上涨150%，很多路线截至8月初的班期都已告售罄。可关注众信旅游（002707）、腾邦国际（300178）等相关概念股。
智能制造试点示范项目出炉多家上市公司上榜
6日，工信部公布了2016年智能制造试点示范项目名单。这次名单一共涉及63个企业的63个试点示范项目，其中包括多家上市公司。
这次入选的上市公司项目包括：大豪科技（603025）申报的《缝制设备远程运维服务试点示范》、宇通客车（600066）申报的《客车智能制造试点示范》、慈星股份（300307）申报的《针织品智能柔性定制平台试点示范》等。
【市场透视】
机构抢筹9股2股净买入逾2亿元
7月6日龙虎榜中，24只个股出现了机构的身影，其中9只股票呈现机构净买入，15只股票呈现机构净卖出。当天机构净买入额居前的是兴业矿业（000426）、科泰电源（300153），机构资金流入净额分别是2.11亿元、2.09亿元，其他7股净买入金额均不足亿元。游资方面，今日营业部席位净买入超1亿元公司有2只，煌上煌（002695）是资金最青睐个股，净买入金额达1.63亿元，高居榜首。此外，中航机电（002013）净买入金额也排名居前，为116亿元。
【新股申购】
海波重科（300517）：申购代码300517，顶格申购需配深市市值10.00万元，申购上限1.00万股，申购价格10.04元，中签公布及缴款7月11日，公司主营桥梁钢结构工程。
【今日导读】
医疗服务价改意见发布民营医院望迎更快发展
高规格网络问题研讨会将开网络安全频获关注
ST煤气拟置入蓝焰煤层气法尔胜(000890)遭中植系举牌
强力新材林洋能源高送转光环新网半年报预增
【上证聚焦】
医疗服务价改意见发布民营医院望迎更快发展
发改委等四部门6日对外发布《推进医疗服务价格改革的意见》。《意见》要求，围绕公立医院综合改革，统筹考虑取消药品加成及当地政府补偿政策，同步调整医疗服务价格。重点提高诊疗、手术、康复、护理、中医等体现医务人员技术劳务价值的医疗服务价格，降低大型医用设备检查治疗和检验等价格。点评：中泰证券指出，医疗服务价格改革的推进是降低药占比、体现医疗价值的必经之路，以服务占优、机制灵活的民营机构有望获得更快发展。机构预测，到2017年民营医院床位数将逾133万张、诊疗人数将超过5亿人次。通策医疗(600763)(600763)在“旗舰中心医院+分院”模式下口腔医院业务持续扩张;三星医疗(601567)旗下浙江大学明州医院是浙江省最大的民营医院;澳洋科技(002172)(002172)日前公告拟定增投向医院建设等项目。
【上证精选】
钜盛华于6日继续增持309.93万股万科A，完成后前海系合计持有万科总股份25%。
发改委6日决定完善两部制电价用户基本电价执行方式，支持企业转型和降成本。
人民网(603000)中标福彩中心电话、互联网销售福彩营销推广项目，或预示放开网售彩票已在路上。
受访专家表示近期强降雨天气对粮食生产影响有限，对水产和生猪养殖的冲击较大。
中航地产(000043)将从7日起停牌，因中航工业集团正在与保利集团筹划地产业务重组整合方案。
【产业情报】
高规格网络问题研讨会将开网络安全频获政策关注
据外交部发言人介绍，中方将与联合国于本月11日至12日在北京共同举办网络问题国际研讨会。届时，外交部负责人、联合国副秘书长，以及近30个国家政府代表将与会。这是中方继2014年后，第二次与联合国在华共同举办网络问题国际研讨会。点评：当前网络安全威胁复杂多元，尽快制定各方普遍接受的国际规则，维护网络空间稳定与繁荣，已成为国际共识。近期随着中俄发表联合声明共同推进信息网络空间发展、网络安全法草案启动二审，网络安全频获政策关注，望加速打开千亿级市场空间。密码和安全集成龙头卫士通002268)、电子取证龙头美亚柏科(300188)、拥有舆情监测分析业务的拓尔思(300229)等公司受到机构看好。
运-20飞机列装空军部队有望带动军工材料需求
据新华社电，6日中国空军运-20飞机授装接装仪式在空军航空兵某部举行。空军新闻发言人申进科表示，中国自主发展的运-20飞机正式列装空军航空兵部队，标志着空军战略投送能力迈出关键性一步。运-20飞机是空军战略性、标志性、引领性装备，是中国依靠自己力量研制的一种200吨级大型、多用途运输机，可在复杂气象条件下执行各种物资和人员的长距离航空运输任务。点评：中投证券认为，运-20是中航飞机(000768)拳头产品，新型军机服役将带动军工上游材料需求，钛材、高温合金和航空锻件需求将提升。万泽股份(000534)(000534)引入核心技术团队，在高温合金母合金技术研发方面，已成功熔炼近300炉;钢研高纳(300034)(300034)在航天发动机精铸件领域市场占有率90%以上，在高温合金产品领域优势明显。
【公告解读】
*ST煤气拟重组置入蓝焰煤层气
*ST煤气(000968)拟以8.56亿元估价置出主要资产和负债，置入作价30.73亿元的蓝焰煤层气100%股权;差额部分，5亿元将以现金支付，其他以6.53元每股的发行价定增约2.63亿股支付。同时公司拟以6.9元每股的发行价定增募集13.17亿元的配套资金。蓝焰煤层气2016至2018年承诺扣非净利润分别达3.5亿、5.32亿和6.87亿元。*ST煤气于去年12月停牌，停牌前股价为8.71元。
法尔胜(000890)遭中植系三度举牌
法尔胜股东江阴耀博泰邦投资中心于5月18日至7月4日继续增持公司1898万股，持股总量已占到公司总股本的15%，此次举牌的买入价格区间为每股9.80元至11.09元。今年5月，耀博泰邦曾在一周内两度举牌法尔胜(000890)。耀博泰邦的间接股东为中植资本，实际控制人可追溯到中植系解植锟。
创元科技(000551)定增募资4.96亿介入光伏苏州国资全额认购
拟以7.95元每股的发行价定增募资4.96亿元，用于收购汉寿昊晖太阳能和阿特斯阜宁光伏发电各100%股权并分别实施增资，定增发行对象为苏州市国资委旗下的苏州城投和苏州文旅，定增完成后将分别持有10.78%和4.87%的公司股份。
赣锋锂业(002460)澳洲参股公司资源储量大增
参股子公司澳大利亚RIM公司(持股43.1%)下属MtMarion锂矿项目的矿产资源估算量增加约160%，由此前的2324万吨(含氧化锂1.39%)增加至6050万吨的1.36%氧化锂和1.09%氧化铁。
恒逸石化(000703)推出近3亿元员工持股计划
拟由员工筹集不超过9890万元资金，认购汇安947号集合资金信托的劣后级份额。该信托计划按照1:2的比例设立优先级，所募全部资金2.97亿元将用于购买公司股票。在上述员工持股计划中，公司高管将认购18.47%。
大东方(600327)持有江苏银行5000万股
公告持有江苏银行5000万股。江苏银行将于7月20日首发申购。
【财报快递】
强力新材林洋能源拟高送转
强力新材(300429)实控人提议半年度分配预案为10转21股。林洋能源(601222)实控人提议半年度分配预案为10转25派2元。
光环新网预增
光环新网(300383)半年报预增179%-200%，主因是中金云网与无双科技并表。英洛华(000795)半年报预增319%-424%，主因是横店英洛华进出口公司并表。云海金属(002182)(002182)半年报预增幅度由269%-318%，上修为317%-363%，主因是镁价上涨，销量增加。神农基因(300189)半年报预增751%-1601%，主因是营收增加。
酒钢宏兴(600307)(600307)半年报盈利2.27亿元，扭亏为盈，主因是钢价回升。上海石化(600688)半年报预增70%-90%，主因是毛利增加。
【资金观潮】
四机构席位买入科泰电源(300153)
6日龙虎榜显示，科泰电源(300153)(300153)获四机构席位合计买入2.09亿元，占当日成交总额的27%。点评：机构认为，公司是新能源车辆运营龙头标的，在北京、广东、福建等地成立子公司，业务辐射长三角、珠三角、京津冀等经济区域。公司业务还包括电机、电控、三元材料等，新能源车生态圈逐步形成，高速增长可期。
【交易闹铃】
新股海波重科7日发行
海波重科(300517)发行价10.04元，市盈率23倍，申购上限1万股，主营桥梁钢结构工程。
【今日导读】
二类持续断货一类供应趋紧疫苗涨价预期强烈
苹果将全面采用OLED屏行业迎来黄金发展期
员工持股改革试点即将破冰相关个股受关注
锡业股份积极关注OLED领域的发展
【投资聚焦】
二类持续断货一类供应趋紧疫苗涨价预期强烈
据媒体报道，近期由于流通受阻，山东、河南、江苏等全国多地出现二类疫苗断货现象，部分地区已经断货近两个月时间。断货二类疫苗包括乙肝疫苗、狂犬病疫苗、手足口疫苗等多种类型。目前全国绝大部分地区自费疫苗都无法采购，只能消耗库存，南京、深圳等地甚至直接挂出缺货通知。广东等地区的A群流脑疫苗、脊灰减毒活疫苗和脊灰灭活疫苗等一类疫苗也开始供应紧张或断货情况。
山东疫苗案曝光后，国家对采购环节进行了调整，将全部纳入省级公共资源交易平台集中采购。但多数省份平台至少年底才可搭建，预计短期断货现象难以有效缓解。调整导致企业的冷链运输负担增大，疫苗涨价预期强烈。药监局近日发布《关于贯彻实施新修订<疫苗流通和预防接种管理条例>的通知》，从疫苗流通监管、接种使用方面做了全面的布置。机构认为，通知发布后疫苗监管风险已全部落地，市场对二类疫苗的信心有望逐渐恢复，行业有望向好。可关注智飞生物（300122）、天坛生物（600161）。
苹果将全面采用OLED屏　行业迎来黄金发展期
据报道，苹果将在2017年在iPhone中使用OLED屏幕，并且已通知了供应链厂商，将在2018年在全部的iPhone中采用OLED屏。在苹果重要代工商鸿海旗下的夏普近日召开股东大会上，郭台铭透露，OLED将是夏普整合的一个新方向，将在2018年前出货OLED面板给客户。作为全球最大OLED制造商，同时也是苹果的核心显示屏供应商，三星已将OLED业务彻底与LCD业务剥离。　　
OLED发明人邓青云教授近日表示，OLED会最终取代LCD成为未来最主要的显示技术，在手机行业OLED的应用前景是非常确定的，尤其是2017年以后苹果将采用OLED手机屏，将加快OLED技术的应用。工信部近日表示，将从六方面大力支持国内OLED产业发展。随着苹果、三星等巨头OLED产品的爆发，行业迎来黄金发展期。A股公司中，彩虹股份（600707）、深天马A（000050）等OLED产业链个股有望受益。
员工持股改革试点即将破冰　相关个股受关注
据媒体报道，目前一些地方已经开始透露出员工持股的改革尝试，多地都在制定改革方案并明确提出探索员工持股是国企改革方案中的重点内容之一。除此之外，中央层面也在积极推进改革，目前国资委制定了关于国有控股混合所有制企业开展员工持股试点的意见，已经国务院国有企业改革领导小组审议通过，并报有关部门审批。业内人士表示，国企改革在经济环境和政策环境的双重倒逼下，推进速度有所加快。宝钢武钢筹划重组，预示着国企改革加速进入深水区。日前习近平对国有企业改革作出重要指示强调，要尽快在国企改革重要领域和关键环节取得新成效。广东省国企改革进程走在全国前列，早在2014年就选择了50家企业作为改革试点，可关注通产丽星（002243）、广弘控股（000529）等国资高比例持股的公司。
【独家参考】
锡业股份积极关注OLED领域的发展
锡业股份（000960）积极关注OLED领域的发展，目前正在对OLED的重要材料铟锡氧化物进行相关技术储备及研发工作。公司于近期发布定增预案，拟投入21亿元用于年产10万吨锌、60吨铟冶炼技改项目，其中锌锭预计产量10.22万吨/年，铟锭预计产量87.40吨/年，项目建成后有望实现年均净利2.3亿元。随着公司锌铟冶炼环节填补增强后，将成为全球最大的原生铟生产基地，为后续铟新材料业务提供发展基础。此外，公司控股控股云锡控股为云南省首批5家国企改革试点单位之一，公司表示将积极配合云锡控股对深化改革进行积极探索，并将未来的发展方向定位于上游资源的整合，以及加强下游深加工领域的突破，提升产品的附加值。
天邦股份养殖板块利润将显著提升
天邦股份（002124）正在大力发展生猪养殖板块，迅速扩张生猪养殖版图，预计今年养殖板块利润将显著提升。今年4月以来，随着猪场改造的完毕以及广西大化场的新入母猪已开始实现投产，公司生猪出栏量开始迎来大幅增长，环比增幅均近50%。同时，公司全资子公司汉世伟近期已与多个省份签订战略框架合作协议，项目涉及育种、商品猪养殖、饲料厂、有机肥厂、屠宰加工等全产业链。公司表示，受益于上半年猪价上涨及成本降低等诸多因素，今年业绩将大幅增加。此外，公司生物制品板块核心产品圆环、胃肠炎腹泻二联苗等市场面表现较好，预计今年疫苗板块业绩将继续稳步提升。除大力推动内生增长外，公司正在积极寻求外延式扩张，以四大主营业务为并购方向，目前均有在谈项目。
【财经要闻】
张高丽研究部署2016年第一批中央环境保护督查工作。
发改委发布完善两部制电价用户基本电价执行方式的通知。
两部委：强化福彩规范管理，形成电话互联网销售能力。
智能制造试点示范项目出炉，多家上市公司上榜。
中国要求境外远期卖汇头寸平盘时交风险准备金。
社科院：房地产市场或迎来一个短暂调整期。
【公告淘金】
创元科技（000551）拟7.95元/股定增募资4.96亿元，用于收购汉寿昊晖、阿特斯阜宁100%股权并增资。通过此次募投，公司将初步形成一定规模的光伏发电业务，实现现有业务与新能源业务协同发展的战略布局。
林洋能源（601222）拟10转25派2元。
强力新材（300429）拟10转21股。
人民网（603000）中标518万元中国福利彩票电话、互联网销售福利彩票整体营销推广项目。
中化岩土（002542）子公司中标海口美兰机场工程施工项目，中标金额4.81亿元，占2015年营业总收入的24.90%。
法尔胜（000890）获中植系旗下耀博泰邦三度举牌，累计增持1898万股，占总股本的5%。
康欣新材（600076）获实控人之一郭志先增持逾133万股，占总股本的0.13%。
云海金属（002182）中报净利预增逾3倍。
光环新网（300383）预增约两倍。
酒钢宏兴（600307）预计业绩将扭亏为盈，净利约2.27亿元，去年同期为-15.34亿元。
【资金风向】
两市成交减少442亿　有色金属获资金青睐
周三，沪深两市成交6636亿元，较上个交易日减少442亿元。资金流向方面，两市净流出资金150亿元；个股资金净流入1009家，净流出1588家。板块方面，有色金属、食品饮料、医疗生物位居前三，金额分别达37.90亿元、33.78亿元、14.75亿元。电子板块净流出37.92亿元居首个股方面，紫金矿业（601899）净流入资金7.45亿元居首位；净流出最多的是中国核建（601611），金额达6.45亿元。
沪指固守3000点　资金买入蒙草生态
周三，沪深两市小幅低开，全天整体成震荡上行走势，沪指坚守3000点，创业板指始终于红盘下方徘徊。截至收盘，沪指上涨0.36%报3017点，创业板指下跌0.20%报2241点。盘面上，防御性板块表现抢眼，而题材股则继续调整；白酒、黄金、养殖业、食品饮料等板块涨幅居前，电子、半导体、钢铁等板块跌幅居前。龙虎榜上，24只个股出现了机构的身影，其中机构净买入前三分别是兴业矿业（000426）、科泰电源（300153）、蒙草生态（300355），机构资金流入净额分别是2.11亿元、2.09亿元、0.86亿元。蒙草生态（300355）作为内蒙古唯一一家生态环保上市公司，再加上有独到生态修复技术，最有望受益于内蒙古生态修复市场爆发。
【今日导读】
防汛救灾关键期　三大板块备受关注
短期疫苗供应短缺关注行业格局变化
需求旺季提前面板量价齐升值得期待
特斯拉超级工厂月底开幕提振产业链
出口导向类企业将受益于人民币贬值
【中证视点】
防汛救灾关键期　三大板块备受关注
7月6日，武汉城区多处进水被淹刷爆朋友圈。据悉，7月5日晚开始，鄂东及江汉平原东部再次迎来一波暴雨至大暴雨天气，武汉中心气象台共拉响28次暴雨红色、黄色、橙色预警。李克强冒雨急赴武汉，现场指挥抢险救灾。中证资讯先后于6月22日、7月3日持续提示洪涝灾害下的投资机会，推荐个股东方雨虹（002271）、安徽水利（600502）、青龙管业（002457）、葛洲坝（600068）等表现突出。
武汉只是此轮暴雨汛情的一个缩影。截至目前，南方暴雨带来的汛情日趋严重，中央气象台最新预报显示，直至8日，长江上游部分地区将出现持续性强降雨，这将与之前下游的降雨产生叠加效应，长江防汛形势依然严峻。另外，今年首个台风“尼伯特”已加强为超强台风，中央气象台发布今年首个台风橙色预警，将于7日开始先后给我国台湾、华东沿海地区及东部海区带来较大风雨影响。目前正值中国传统的洪涝季节，且下半年出现拉尼娜现象概率较大，恶劣天气或频繁出现，我们重申看好极端天气下的主题投资机会。阶段性而言，上文所述洪涝灾害继续发酵，可关注：一是，洪灾及次生灾害将直接导致抗洪抢险及救援设备需求集中释放，编织袋、防水材料、帐篷以及水文监测等相关板块有交易性机会，个股如宏达高科（002144）、中海达(300177）；二是，洪灾将对下半年的农产品、猪肉等食品类价格造成较大上升压力。以生猪养殖为例，汛情将导致养殖场被淹、生猪调运受阻，最终出现供给紧缺，叠加今年2、3月份仔猪死亡率较高，7月生猪断档概率大，猪价在高位调整后有望重拾升势，势必将提振整个畜禽产业链，相关个股有牧原股份（002714）、圣农发展（002299）等；三是灾后重建拉动投资需求。参考历史经验，灾后农田水利、海绵城市、地下管网等建设势必提速，国家发改委已紧急追加下达中央预算内投资2.85亿元，支持徽省、湖南省、湖北省、江西省做好灾后恢复建设工作。利好公司如安徽水利（600502）、青龙管业（002457）；灾后人畜卫生防病也面临较大挑战，鲁抗医药（600789）、中牧股份（600195）等抗生素及动物疫苗的需求或释放。
【产业观察】
短期疫苗供应短缺　关注行业格局新变化
3月份山东假疫苗事件爆发以来，疾控中心做了严肃处理同时对疫苗供应体系进行整顿。最近，部分基层医院透露出疫苗供应短缺，据悉，部分疫苗到8月份左右才能缓解。“疫苗荒”的情况与早期“血荒”类似，这将导致疫苗产业链商业格局洗牌，对已上市优质疫苗公司构成重大利好。另外，近期，湖北等地洪水灾害严重，经验表明大涝必有大疫，对疾患的防控也摆在突出位置，相关疫苗的需求也将增加。随着市场波动增加，国际市场避险情绪上涨，对于A股而言，生物医药类公司经营稳定，是较好的稳健配置品种。综合以上多种因素，建议近期关注部分生物疫苗类公司如天坛生物（600161）、智飞生物（300122）等。
【行业动态】
特斯拉超级工厂将于月底开幕
据了解，特斯拉超级工厂Gigafactory将于7月29日举行开幕仪式。Gigafactory预估耗资超过50亿美元，占地580万平方英尺，负责大规模量产特斯拉汽车电池，旨在将电池成本降低至少三分之一。该工厂对于生产特斯拉定价3.5万美元起的Model3至关重要。此外，目前特斯拉Model3有40万预定订单，且公司计划2018年前电动汽车年产量达50万。特斯拉供应链个股如大富科技（300134）、天汽模（002510）等有望中长期受益。
AppleWatch2开始备货　关注供应链公司
据最新消息，AppleWatch2已进入备货阶段，组装厂商的营收有望在第三季度获得大幅度增长。目前AppleWatch在可穿戴设备领域当中所占的份额达到52.4%，相比于出货量持续下滑的iPhone来说，AppleWatch可谓是风景这边独好。据苹果订单计算，AppleWatch2出货量将达到月均200万部，市场预期AppleWatch2将会在今年9月份和iPhone7一起发布，产业链相关公司将明显受益。如：环旭电子（601231）公司凭借先进的Sip封装技术，已成为AppleWatchS1芯片和谷歌眼镜Wifi模组等可穿戴设备部件的供货商；胜利精密（002426）子公司富强科技是苹果在智能手表项目上的自动化产线及组装与检测设备供应商。
【热点聚焦】
出口导向类企业将受益于人民币贬值
7月6日美元兑人民币汇率逼近6.70，创近五年来新高。年初至今，美元兑人民币升值3.03%，欧元兑人民币升值4.35%，日元兑人民币升值23%。英国脱欧之后，外汇市场剧烈波动，近两周以来，人民币对美元、日元的被动贬值幅度显著增加。市场一直对人民币持有贬值预期，而人民币对主要货币近期持续贬值，预期不断变现。在人民币大幅贬值之际，国内部分对美国、日本、欧盟等出口比重较大的企业将显著受益于在进口国市场产品价格的降低带来销量的增长，这些企业主要集中于纺织服装、家电、化工等行业；还有一部分业务在境外的工程或服务类企业将受益于人民币贬值带来的汇兑收益。二级市场上，人民币贬值受益标的股价已对上述利好有所反应。我们重点梳理出受益显著、涨幅偏小、预期还未完全反应的标的。如：中工国际（002051）近期陆续有海外订单生效，海外工程普遍以美元计价，部分采购以人民币计价，人民币贬值提升综合毛利率。且公司有部分美元资产，汇兑收益将增加其净利润；联发股份（002394）、鲁泰A（000726）对欧美出口份额占较大比重，出口订单将受此提振，且当前棉花价格低位上行，纺织类公司销售收入有望止住下滑趋势，重新恢复增长；瑞贝卡（600439）是典型的出口导向型企业，产品主要销往北美及非洲地区，其中北美市场营收占比超过40%，受益显著。
【信息追踪】
需求旺季提前　面板量价齐升可期
中证资讯6月份曾提示面板报价回升。据最新了解，目前面板产业景气走扬，群创、友达及华映均释放出“产能满载、供不应求”的消息。此前京东方A（000725）在互动平台上表示，随着市场的回暖，小尺寸面板公开市场价格有所回升；TCL集团（000100）本周二也表示，目前32寸面板价格有所回升，有助于提高华星光电的盈利。今年上半年面板有效产能减少，让供过于求的情况大为缓和。有市调机构指出，第三季产能增幅有限再加上旺季需求增加，供过于求比率有望大幅降低至0.6%，市场供需平衡甚至趋于紧俏，面板价格可望连涨两个季度。另有传闻称，三星旗下1座7代线将于年底关闭转作OLED，届时将有800-900万片的40寸电视面板订单释出，对整个TFT产业供需、尤其是电视面板带来的关键性影响；LG也传出明年将1座6代线转OLED。市场供给出现一定收缩，大陆和台厂将显著受益。另外，下游主要厂商7月起提前购入面板，进入量产、出货高峰期。有机构预计，大陆电视厂在第三季的面板需求环比将大幅成长，预估可达1900万片至2000万片，季增11%；海外市场三星第三季的面板拉货力道也十分可观，三星可达1500万片，季增25%。在价格方面，7月的电视面板报价，除了48寸到50寸、65寸持平外，其余尺寸几乎全数上涨。上市公司，可关注8.5代线正在建设中的东旭光电（000413）、第6代TFT-LCD生产线预计明年试投产的华映科技（000536）。
【另辟蹊径】
债券多头行情具备持续性
6月份债券市场上涨是避险情绪、经济增长预期修正和资金面持续宽松共同造就的。随着长债利率重归年初位置，且海内外部分风险资产出现反弹，债市机构获利了结动力增强，利率一度出现反弹。但目前来看，支撑6月债券上涨的诸多因素没有发生变化：　一是避险情绪仍暗流汹涌。突出表现为，海外主要经济体如美国、日本等长期公债收益率继续刷新阶段或历史低位。英国脱欧恐将对全球经济与金融前景造成持续而深刻的影响，不确定性的持续存在为避险情绪滋生提供了土壤，未来避险情绪仍然可能反复发酵；二是6月PMI分项数据多表现欠佳，显示经济震荡筑底过程未完，至少年初的反弹未能延续，市场继续修正对经济增长的乐观预期；三是海内外货币宽松预期再度抬头。欧洲和日本方面继续施行宽松的确定性强，国内宽松政策同样充满期待。在此背景下，市场对流动性乐观预期上升，跨半年后央行公开市场操作持续净回笼，仍无碍资金面持续保持平稳偏松的局面。
综上，当前所处基本面形势、市场情绪、资金面状况仍有利于催生债券多头行情。操作上，短期汇率扰动加大，可适当缩短久期，或者等周末经济数据与下周金融数据再做决策。预计数据偏弱，若情绪配合，可考虑博弈牛市变陡，增配中短端。品种上，仍以利率债、高等级信用债为主。
【本期导读】
“好股好价格”阶段或刚刚开启
国寿资产等险资称市场已被激活
二线城市房企上半年业绩可期待
高档数控机床国产化有望获扶持
【观点】
“好股好价格”阶段或刚刚开启
6月A股可谓连遭重大考验，如纳入MSCI指数未果、英国“脱欧”公投、人民币贬值等等。但令人惊异的是，去年异常波动以来一直表现脆弱的A股竟稳步上扬，近日再度收复3000点大关。尤其值得关注的是，在更尊重国情、市情的监管助力），投资理念正在向基本面投资回归，长线资金开始布局，公司故事是否闪亮、题材是否“性感”，正让位于公司业绩是否扎实、估值是否合理，贵州茅台（600519)重新站上300元即是明证。随着A股逐渐走出异常波动的恐惧阴影，重新回归健康发展常态，“好股票好价格”阶段刚刚拉开序幕。
今年以来，管理层及时回应投资者关切，释放维护三公原则、维护市场稳定发展的善意；与此同时，案件查处的公示力度也不断加大，打击违法违规的“零容忍”态势明显，着力引导资金流向实体经济、流向符合国家经济发展方略的产业、行业，不鼓励脱离业绩支撑的盲目炒作或“脱实向虚”、“自娱自乐”的资本运作。近期严控壳资源炒作，借壳上市监管全面趋严已可见一斑。更尊重国情、市情的监管导向和逐渐稳定、修复的市场情绪，为注重价值的长线资金布局提供了良机，业绩成为股价上涨基石，分红更检验业绩成色。食品饮料、家电、汽车等板块之所以近期牛股迭出，就是因为这些板块不仅保持了可贵的成长性，而且还具有吸引长线资金的可观分红，如贵州茅台（600519）过去15年累计分红高达351亿元，美的集团2015年分红率近5%，其他股息率居前的宇通客车（600066）、福耀玻璃（600660）等个股股价逐渐回归去年异常波动高点。按上述逻辑，水电板块同样值得关注。由于厄尔尼诺现象，今年是水量丰沛的一年，水电企业今年发电量存在超预期的可能，电量作为水电盈利的第一敏感要素，将对水电企业的业绩产生比较大影响，拥有稳定现金流的水电公司分红比例较高，申万水电板块分红比例高达43%，桂冠电力（600236）、长江电力（600900）、川投能源（600674）等个股的股息率均在3%以上。当然，注重价值的长期资金在肯定“学霸”持续优异表现的同时，也不会轻忽“学渣”的努力和进步。供给侧结构性改革逻辑或将推动周期股的业绩翻转，以煤炭行业为例，煤炭行业供过于求的局面得到了改善，煤炭价格也从年初的低位至今上涨了30%。上半年政策频繁发力的周期行业，有没有可能在下半年迎来集中发酵，值得密切关注。
【机构动向】
国寿资产等险资表示市场已被激活
国寿资产等险资资管近日受访时表示，A股在诸多负面信息打压下，出现不跌甚至上涨走势，相当程度上说明市场在历经异常波动后已被重新激活，有望延续结构性慢牛行情。原因是，尽管宏观经济尚无明显起色，但最近包括国企改革在内的重大改革举措落地提速，预期中重大利空因素逐步消化，加之年中时点过后流动性宽松，场内资金和部分场外资金开始干活了。品种上，险资坚持看好大消费板块，除白酒板块外，包括食品、物流等稳步增长领域，都是持续关注标的。
【权威声音】
互联网金融须建立“穿透式”监管体系
去年底的互联网金融专项整治已逾半年，据参与的相关专家透露，当前互联网金融业暴露的风险主要是从业机构的非法集资风险，其中P2P网络借贷是重灾区，部分P2P平台设立资金池、自融自担保，债权期限拆分和错配，且已渗透至股票配资和“首付贷”业务；还有少数机构在未经监管部门试点许可的情况下，擅自开展股权众筹融资业务。专项整治可以阶段性规范已暴露风险，净化行业生态，但治本之策还在于按照风险监管全覆盖要求，尽快补上监管短板，不留“铁路警察、各管一段”、“没娘的孩子没人管”的监管空白和套利空间，监管须透过业务表象直指业务实质，实现对互联网金融业的资金募集、流转和最终用途各阶段的全过程、“穿透式”监管。
【上证视点】
二线城市房企上半年业绩可期待
目前已有21家上市房企半年报预喜。不少公司得益于楼市转暖。去年下半年以来，在房地产“去库存”政策刺激下，一二线楼市日趋火爆，部分房企此前的预收账款在今年上半年陆续兑现，成为其业绩增长的主要因素。通过对公司预收账款与销售情况梳理发现，那些预收账款增速较高的二线城市房企未来业绩有望持续向好。
合肥城建（002208）预计今年上半年净利润同比扭亏为盈，主要原因系今年开发项目兑现面积和金额较多。一季报显示，截至一季末，其预收款项达22.3亿元。另据易居研究院数据，今年4月份，合肥市房价同比增27%。
苏州高新（600736）预计今年上半年净利润同比增685%左右，主要原因为房地产销售结转面积及单价同比大幅增长。一季报显示，截至一季末，公司预收账款10.4亿元。根据搜房数据，苏州高新在销项目虹锦湾今年一季度平均售价同比增225%，目前去化情况良好，可售房源相对充足。另据易居研究院数据，今年4月份，苏州市及高新园区房价同比增幅分别为41%和68%。
【产业观察】
高档数控机床国产化有望获扶持
针对支持中国高档数控机床国产化，多位院士近期联合向政府高层递交了报告。建议包括，在航空航天、军工等领域，推动政府采购国产机床；对国产化已取得突破的进口产品，取消部分免税政策等。据知情人士透露，高档数控机床国产化有望得到政策扶持。
2009年以来，中国启动了04重大专项，大力推动高档数控机床国产化技术，包括机床关键零部件和数控系统。据了解，中国高档机床和数控系统技术攻关都取得了重大突破，已可以大规模应用。分析人士认为，市场推广是数控机床行业发展的瓶颈所在，一旦国产化技术应用取得量产突破，该行业有望实现进口替代。
医疗健康热门趋势发布移动医疗潜力巨大
昨日(5日)上午，国际咨询公司普华永道发布2016中国医疗健康十大热门趋势，分别为提高社区医疗水平、高科技数据库助力医疗发展、并购热潮持续升温、掌上医疗时代来临、商业健康保险发展迅猛等。
医药基金投资界人士也认为，这十大领域发展潜力较大。在移动医疗方面，2012年至2015年，我国移动医疗的市场规模增长率均保持在45%以上，2016年市场规模有望突破100亿元大关，增长率达到128.6%。A股公司中，东软集团（600718）的移动医疗解决方案以电子病历为核心，通过提供全流程的移动业务支持，实现移动医疗数据统一存储和管理。今年以来，爱尔眼科（300015）、复星医药（600196）等医疗服务企业也纷纷与支付宝签约合作，移动医疗助力传统企业改善用户体验，提高经营效率，最终有望成为提升医药企业业绩新引擎。
【海外来风】
美国研发液态晶体新材料应用前景广泛
据外媒报道，近期华盛顿州立大学研究人员成功创造了一种液态晶体智能材料，这是全球首个结合记忆性、感光性和自我复原三大特性的材料。该材料以液态晶体网络(LCNs)为基础，添加环氧树脂和化学原料(偶氮苯基团酯键)后，在紫外线照射或温度的改变下，能轻松变换形状，且拥有被划伤或破裂后进行自我修复的特性。环氧树脂被广泛用于电子电气的封装和绝缘、涂料、复合材料等领域，也是重要的LED封装材料。
专家预计，此类智能材料具有非常广泛的应用前景。比如不需任何电池驱动，使用此材料的智能太阳能板可以在空间卫星上展开；普通人无需动手，仅改变光线或温度，即可使运用液晶材料的智能家具进行自动组装。