衍射+东方讨论核心摘要，9月25日【第2023-763期】

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　　比照2015年“两机事件”观察俄军在乌克兰战场发现德国国防军士兵之“传闻”

　　【据媒体报道】9月23日，俄军在乌克兰击毁一辆德国援助的坦克，发现坦克乘员都是德国联邦国防军军人。

　　【据媒体报道】9月23日，美资深记者西摩·赫什在博客上撰文称，“泽连斯基的军队已不再有获胜的机会”。

　　●都无法长期坚持下去的俄罗斯与西方，在乌克兰问题上仍处于“互相怼死”的状态

　　【讨论纪要】西摩·赫什的言论代表着美国国内对于目前仍在持续的俄乌战争的一种看法。尽管俄罗斯因卡霍夫卡水电站被毁而无法长期坚持下去，但西方同样因银行危机的爆发，罢工频繁，通胀严重，经济衰退而无法长期坚持下去。

　　有趣的是，在西方与俄罗斯都对峙得非常痛苦之际，朝鲜因素凸现出来，这以朝鲜领导人访俄的整个过程为代表。尤其是近期传出朝鲜向俄罗斯大量提供152mm、155mm火炮弹药的消息，恐怕真的让西方感到极度紧张。值得注意的是，到目前为止，有关俄朝军事合作的消息更多是传闻，而确认的官方消息并不多见。但尽管如此，这种传闻的出现也绝非偶然。欧美之间尽管尚未爆发“公开争吵”，但矛盾已经加剧。而Mate60系列手机“横空出世”以及“麒麟9000S芯片制成问题”就是在此背景下出现的。

　　●俄黑海舰队司令部遇袭并损失惨重的传闻出现，意味西方随时可能摧毁刻赤大桥

　　目前俄罗斯非常依赖新罗西斯克和图阿普谢出口物资并进行后勤补给，而美国叫嚣提供陆军战术导弹对俄罗斯的威胁是很大的，尤其在俄罗斯黑海司令部被袭击并损失惨重传闻出现的背景下观察，西方是有能力随时摧毁可吃大乔的。而一旦冬季来临，一旦大桥被毁，俄军的后勤补给将会变得十分困难。在东方时事解读的观察与评估中，甚至我们不排除北约会直接动手的可能性。

　　●一旦西方以“北约公开参战”的方式成功迫使俄罗斯出卖白俄罗斯，则等同于俄罗斯的核威慑被实质性解除

　　近日，有德国国防军军人出现在乌克兰战场的传闻出现，尽管俄罗斯官方没有确认这一消息。在我们看来，如果这个消息最终被确认，意味着北约或已成建制进入乌克兰（德军参战）。

　　面对西方精心策划的普斯科夫俄军机场遭遇无人机袭击事件（大量俄军战略运输机被摧毁），罗马尼亚、保加利亚俄无人机残骸事件，由于俄罗斯方面始终应对错误，与2015年“两机事件”，尤其是“军机事件”类似，或已经使得北约敢于在“未公开”状态下，成建制进入了乌克兰战场。在2015年，恰恰在“军机事件”后，由于俄罗斯的应对错误，北约最终悍然成建制进入叙利亚，并将叙利亚政府军与俄罗斯军队彻底赶出了幼发拉底河西岸，使得叙利亚领土被“公开肢解”。

　　值得强调的是，与当年在叙利亚，面对土耳其越境击落俄罗斯军机事件北约与土耳其拼命撇清关系有所不同，毕竟，这次传出了德国国防军军人（北约）出现在乌克兰战场的消息（以及十分明显的北约参与打击俄黑海司令部并造成重大人员伤亡的传闻）。但是，尽管如此，俄罗斯在国家层面上至今没有公开宣布德国（北约）已经正式参战，而瞄着“首先两件事”层面，“瓦格纳集团”至今在落实行动的层面上没有任何动作。所以，某种意义上说，今天表现出的妥协性比之2015年“两机事件”中的俄罗斯可谓更胜一筹。

　　在东方时事解读的观察与评估中，一旦俄罗斯的这一更胜一筹的妥协性被西方正式确认，这便立刻成为西方逼迫俄罗斯让步的筹码，而首先矛头就会瞄准俄白关系，瞄准俄罗斯部署在白俄罗斯的核武器，瞄着有利于西方的乌克兰解决方案，以此换取北约暂不“公开宣布”进入乌克兰战场。一旦如此，俄罗斯的核威慑等同于被实质性解除。

　　●面对上述巨大压力，我们不确定今天的俄罗斯一定会奋起反击

　　2008年格鲁吉亚战争爆发，我们曾十分确认的俄罗斯一定会出兵并“肢解”格鲁吉亚；2022年俄乌战争爆发，我们也曾十分确认的北约继续逼迫俄罗斯，俄罗斯一定会出兵乌克兰。但今天，面对上述巨大压力，俄罗斯恐怕未必选择抵抗到底。在此讨论基础上，如果我们再去观察福山所谓“俄罗斯这种核大国看似强大，但其本身非常脆弱。俄罗斯有很多弱点和问题，一旦中央衰弱，就会分裂。现在的俄罗斯面临着严峻的外部挑战，如果战场失利，普京的权威一定会受到动摇。届时俄罗斯的各个地区将朝着不同的方向发展。福山还称，中国和俄罗斯不是真正的朋友”的言论，恐怕也是看准了俄罗斯才说的。

　　●俄罗斯炒作和伊朗结盟似乎是搞错了方向

　　俄罗斯炒作和伊朗结盟没有意义，西方真正惧怕的不是俄罗斯“返回”中东，而在于中俄实质性联手。对伊朗而言，这种可以增加伊朗手中筹码分量的联盟当然愿意。所以，俄罗斯这样做是搞错了方向。从蒙古近期的表现看，从中国对国际原子能机构只谈AUKUS问题，不谈扎波罗热核电站问题的情况看，在俄罗斯实质性放弃阿富汗政策小九九之前，国际社会不会对俄罗斯提供实质性战略支援。

　　●若俄罗斯敢于损害中国核心利益的话，国际社会“将俄罗斯送上被西方迅速消化的快车道”的选项仍然有限

　　美国前总统卡特罕见公开露面，此前曾接受临终关怀——不排除卡特访问朝鲜的可能性（甚至不排除，岸田文雄访朝，尹锡悦下台的可能性），尽管人不能来，但“情谊”可以来。但话说回来，要国际社会同意，美国（西方）要拿出诚意。少了，国际社会看不上；多了，那就等于认输。如果俄罗斯就打算这样妥协下去，国际社会可以考允许卡特访朝；如果俄罗斯敢于损害中国核心利益的话，国际社会将把“俄罗斯送上被西方迅速消化的快车道”；如果俄罗斯还想拖一拖，那国际社会不妨从长计议。西方在与中国于非传统安全层面“阶段性缓和”后，似乎继续向国际社会在东北亚方向释放示缓信号，即便在传统安全层面上。如果是这样的话，则意味着俄罗斯未来一段时间的处境将更加凶险。

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　　加息加到“自伤”，小谈美联储上半年亏损逾573亿美元，13年来首次裁员

　　【据媒体报道】9月22日，美国企业在第三季度未发出了产出普遍停滞的信号，9月制造业PMI连续第五个月萎缩，服务业创今年1月以来最低，综合PMI初值50.1，仅略超荣枯分界线，创今年2月以来最低。美国过去几个月真实的宏观数据接连令人失望，但基于调查的数据却大幅跑赢。

　　【据媒体报道】9月25日，上周五（9月22日）是全美汽车工人联合会给三大传统车企下的最后通牒。这一天如果达不成协议，工会就要进行更大规模行动。不幸的是，到22日协议并没有达成。有消息称，工会领导人已经通过社交媒体发起了全国大罢工的号召，并要求拜登一起。

　　【据媒体报道】9月25日，美国联邦储备委员会发言人表示，美联储系统将在今年底前裁员约300人，这是该机构13年来首次裁员。据报道，近年来，随着美联储在经济和监管议程中的影响力不断扩大，该机构员工人数一直在逐年增长。这次裁员是美联储自2010年来的首次裁员，裁员对象主要为支持性职位。

　　【讨论纪要】美联储也是一个机构，也有相关的财务纪律和用人规则，那么问题来了，美联储具体开支从何而来？现在又为什么工资付不出来？哪里有亏损？

　　在我们看来，恐怕上述一系列问题与美联储加息以来干得“好不好”密切相关。或者说，自加息以来，美联储干得“不怎么样”，结果导致入不敷出。比如，美联储当年持有利率为1%的长债（其中还包括大量低利率的企业债等），而今天则出现了3.75%的倒挂。而美联储既不敢公开卖抽取流动性，也不能调整所谓“错配期限”，否则美国股市立刻死给美联储看！所谓“美国缩表”就是笑话，实际上不可能退出量宽，其情况与硅谷银行极其相似。而美国内部更是矛盾空前激化，美联储加息到今天恐怕是要有人追究其责任的，所以，至少美联储要摆出愿意“端正态度”的姿态。

　　美国的金融体系濒临瘫痪，而美国的实体经济也濒临停摆，这就是席卷美国的汽车产业大罢工。美国33万亿国债，利息都接近2万亿，如果算上本金，已经入不敷出，美国经济已经破产实际上。

　　如果俄罗斯打算等美国银行危机的全面暴雷，我们还是劝俄罗斯不要这样做，恐怕到头来俄罗斯更会等到一个更加极端疯狂的美西方（比如真的点了扎波罗热核电站，然后西方的投行们在乌克兰“圈地”、收购、兼并，甚至使用生化武器，粮食武器），再加上“瓦格纳集团”事件后续的负面效应仍在发酵，这都意味着俄罗斯比之以往任何时候都处于巨大的战略风险之中。而对仍然代言西方资本利益的美国资本利益而言，就算完全毁了乌克兰，毁了欧洲，都是可以接受的，相对地，对俄罗斯而言都是彻底的失败。当年美国恐怕已经将肢解中国划分地盘的图谋暗示给了苏联，这就有了苏联不顾中国解放台湾鼓动朝鲜发动战争的一幕，好在中国有毛主席，用依然抗美援朝彻底打乱了美苏图谋。所以，这是美国和俄罗斯之间的事情，中国不会去管。

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　　东方点评美对华《芯片法案》发布最终规则

　　【据媒体报道】9月22日，美国商务部就《2022年芯片和科学法案》发布最终“护栏”规则，防止其中520亿美元的半导体制造和研究资金被中国或其他被认为“对美国国家安全构成威胁”的国家利用。所谓“护栏”规则规定，禁止获得美国芯片资金的实体10年内在“受关注国家”大幅扩大半导体制造能力，禁止其十年内在“受关注国家”实质性地扩大当地尖端和先进设施半导体制造能力。

　　【讨论纪要】在我们的观察中，美国商务部就《2022年芯片和科学法案》（简称《芯片法案》）中显然没有对中兴，华为等中国企业进行“全球追杀”的相关条款，美国人算聪明，否则，中国一定会对等报复，而俄罗斯也就“真的等着了”。

　　不难看出的是，《芯片法案》中充满了无奈，由美国一手组织发动的“芯片战争”打到这里，恐怕不得不告一段落了。当然，美国的这个态度也是给“小弟”们一个警告，也就是仍代言西方资本利益的美国资本利益的“外戚”们，美国企业能否投资中国另当别论，但作为美国的“盟友”，欧、日、韩谁也不能投资中国。

　　也许是美国终于理解了“察渊鱼者不详”的真实含义。在我们看来，这份等同于被迫宣告“芯片战争”彻底失败的《芯片法案》的出台，或是9月25日华为发布会没有大家想象中那么“劲爆”原因所在，所以，某种意义上说，这也是一种“河渡人”。但是，我们建议，对韩国的造船业，日本的半导体产业，以及台积电，我们要宜将剩勇追穷寇！

　　中国和西方实际上已经“技术脱钩”，只是没有最后挑明罢了。所以我们再次敦促国内车企和华为合作，这个时间窗口不会太长，大约只有2～3年。从智能汽车产业发展的角度看，也是“河渡人”的局面，如果西方选择被动接受，也是中国强行迫使西方走“合作”之路的一种表现。

　　值得一提的是，以Mate60系列手机与麒麟9000S芯片制成问题为代表的中国“全面突围”，也给了欧洲制造业“第二选择”，使得欧洲在面对美国卡脖子的问题时有其他选择。不过，即便如此，欧盟瓦的可能性仍不排除，其中原因之一就是无法解决的移民问题。某种意义上说，今天的西方国家如同古罗马帝国使用奴隶一样离不开移民去做那些西方人不愿做但又必须做的苦活、脏活、累活，以维持国家和社会的基本稳定运行。这恐怕也是欧盟外交与安全政策高级代表何塞普·博雷利感慨，由于欧洲国家之间深刻的文化差异和长期无法达成共同政策，移民问题可能成为“欧盟解体的一股力量”的原因所在。

　　最后需要补充的是，马斯克会整合所有西方有关IT、半导体、芯片、人工智能、操作系统等相关企业并与华为全面抗衡，这就是“X平台”。但在我们看来，如同封建王国一样彼此割据，且存在激烈利益竞争关系的西方企业们想要全面融合统一，对马斯克而言，或还有很长一段路要走。

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