安民：美国将干伊朗核设施，这类产业将大为受益

lameihua

　　特朗普将时间推后了一天，这样就将开战悬念推到今早8点。然后全球市场就在那里晃荡，似乎是在等待结果。

　　我们不猜想，一般情况下，应该没有多大的炒作或猜想价值。因为特朗普是典型的不靠谱，今天说了的，不到明天，就会反复翻烙饼，他可以翻20下。至于他是否再次临阵TACO，我们不想去猜了，证据是，就连拖到今早8点，已经不止是TACO一次了。

　　开战总之是会对市场有影响，只是没有多大的价值。简单说，可以产生短期影响，但影响不了实质性的大局。

　　实质性的大局是什么？三个细节可以看清楚。

　　一是美以基本可以控制伊朗的领空，要怎么炸都可以炸，美以拦不住伊朗的导弹和无人机，双方打得你来我往的。二是以色列反导系统的导弹快打没了，这是特朗普要巴基斯坦出面让伊朗谈判搞停战签字的内在原因。三是美国再次上演的黑鹰救援2，其中的那个简易机场，离伊朗核设施非常近。

　　具体点讲，美军营救被击落的F-15E飞行员时使用的简易机场，它的位置在伊朗伊斯法罕省中部，距离伊朗铀浓缩储存设施存放地的伊斯法罕核技术中心大概35公里，距离飞行员24小时内移动终点30.6公里，而美国飞行员的移动终点靠近伊朗导弹基地。另外，存放在纳坦兹的铀浓缩设施，那里同属伊斯法罕省。

　　所以，美国的目标已经指向了伊朗的铀浓缩储存设施和铀浓缩设施，还有导弹基地。

　　故而，我们可以坐等开战的信息。当然，什么时候开战，取决于特朗普对中东美军实力的判断。如果想实力更强一些的时候再打，可以等后续的美军到位后开战，如果选择就此开战，也没啥毛病，特朗普给的是时限就在眼前。

　　至于伊朗在美国救援时的应对，应该说还比较原始。

　　总体上，伊朗还没有进行全民动员，没有真的想打全民参与的反击战。如果真的想打全民参与的反击战，至少从两点上，美军很难营救成功，包括直升机等，很难开到核存储设施附近。

　　一是民兵参与的规模并不大，只有1万多人，有的拿的是猎枪。如果我们回想改革开放前中国的民兵训练情况，可知伊朗目前做得并不够。改革开放前，中国各村都有民兵，而且有枪，民兵训练的时候，要搞射击，基本上还是实弹。所以，那样才能跟美苏叫板，声称让他们陷入人民战争的汪洋大海。所以，伊朗从内心深处来说，总体上还是比较崇美的，不想真的跟美国进行全面的对抗。

　　其二，伊朗在这次美国救援行动中，战术上并不到位。因为现场附近没有看到伊朗有啥无人机攻击，也没有看到有多少地空导弹，包括有多少肩扛式导弹。正因为如此，美国才能在事故地点几十公里外修简易机场，然后把人救走。其实战术上也很简单，在事故发生地上空搞几架高空无人机，擦打式一体化的就可以了，无人机用上红外线装置，就可以发现美国的飞行员。然后美国的飞机来了，可以让无人机上去干就成了。当然，这是站在我们的视角来看的。尽管我们并不是军事专家，但多少是可以看出问题来的。

　　后续的问题是，市场怎么计价。

　　原油总体平稳，到我写这文章时，原油涨了2.68%，周一涨了0.46%，日经指数周一涨0.55%，昨天小幅下跌，我写文章时跌0.02%，黄金跌0.07%，所以市场是静等开战信息的模式，一旦开战或不开战，信息明了，那就当时计价。

　　昨天国内基本上是炒化工上游和消费。如化工原料、化纤、有机硅、草甘膦、化肥等。特别像化肥，我们前面讲了内在逻辑，就是生产磷肥要用磷酸，生产氮肥中的硫酸铵要用硫酸，而生产磷酸也要用硫酸。生产硫酸要用到硫磺，而硫磺是原油加工的附产品，越是含硫高的原油，加工后附产品硫磺越多。整个中东的硫磺出口，都被霍尔穆兹海峡给封堵住了，所以今年农产品期货会被炒，特别是一些农业人口大国，粮食会出问题。这是美以伊战争强加给不同产业链的影响，它必然要影响到化肥和农业，然后影响到一些人口众多的发展中国家的粮食生产和供给。

　　就是，如果今年尼日利亚、印度、印尼、巴基斯坦、孟加拉国、坦桑尼亚这些国家出现粮食饥荒，到时不要感到意外。

　　它影响的，主要是石油和天然气产业链。如果某些国家，要大量进口这些产品，且没有替代品，那么他们从原油开始的后续产业，一是要承受上游涨价的成本压力，二是一旦供应不上，就得减产甚至停产，这就会带来致命的影响。

　　中国相对要好得多，为了这一影响的到来，搞了不少的战略措施，持续准备了20余年。所以战争会带给中国某些优势产业以机会。油价和天然气价格越高，中国的优势产业机会越大。参见《战争让全球资产重新定价，这个板块业绩将爆发》，战争让我们研究的这类品种价值得以异常凸现，值得关注。