安民：这两个板块可以寻机做短线

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　　大家可以看到，我们这里不时会讲一下可以做短线的板块。同时还会讲战略投资，还会讲像上次布局新能源的那种非战略投资。上次布局新能源的那种投资，它不是短线，但也不是战略投资。原因就在于代表性的个股被错杀。

　　为什么讲它错杀呢？我们可以看看它的股价高峰是在2021年8月，调整结束点出现在去年8月，整整调整了3年。然后我们可以看看它的业绩数据：

　　2021年，收入增长24.8%，净利润增长37.16%；

　　2022年，收入增长18.98%，净利润增长45.93%；

　　2023年，收入增长45.43%，净利润增长56.04%；

　　2024年，收入增长116.26%，净利润增长69.18%。

　　也就是这4年中，它的业绩增长了多少呢？

　　1.3716*1.4593*1.5604*1.6918=5.2839倍。但股价跌了多少？76.89%。也就是最高峰时，它的动态市盈率是今年低点的多少倍？1/（1-0.7689）=4.3277，5.2839*4.3277=22.87倍。

　　但还要考虑它今年的业绩增长。40%到50%的业绩增长。按40%算的话，就是22.87*1.4=32.02倍。

　　就是它高峰时的动态估值，是低点的32.02倍。4年前，它的估值是现在的32.02倍，那时有那么多人坚决去买它。现在呢，它的估值已经是原来的1/32了，但还有很多人害怕，不敢投资，对吧。

　　关键是它的业绩今年还是高增长对吧。既然今年业绩高增长，那么这就是一个很不正常的情况，是非常典型的错杀股。那换句话讲，它后面的反弹就是很正常的结果。

　　然后我们研究后发现它今年业绩仍然处在高增长阶段。利润有个百分之四五十的增长很正常。我们以它当时的价格，判断它的动态市盈率只有六七倍，认为它很便宜。而它上次调整的低点，动态市盈率只有四五倍，比很多银行股都便宜。

　　所以我们就投资它。结果它到近期才越过长期下降趋势线。

　　它调整以来的形态，就是一个大型的三角形。

　　这是一类投资，因为错杀而做的投资。

　　再就是短线。

　　其实上次我们提醒大家可以做短线的时候，医药外包881249这个板块的代表性股票，我们研究了两只。其中一只从最低68.9元涨到最高102.49元，涨了48.75%。另一只从最低86.01元涨到125.50元，涨了45.91%。近期它们都在回调。这是短线回调。

　　还有一类是战略投资。战略投资，一般至少有两个牛市的周期。当然，中间的熊市，我们可以回避调整。然后两个牛市之间，可以换股，但不换板块。也可以不换股。

　　最初我们采取的是那种坚决持股，不回避熊市调整，也不换股的做法。这种方式是我刚明白怎么做投资时所采取的长期投资策略，然后那个策略改变了我的人生。就是坚决持有长期高增长的行业的龙头个股，中间的那波熊市不回避调整，一直持有到第二波牛市的顶部，远远超过它的估值，在大牛市的高峰期间抛售兑现。

　　那个策略老读者都知道，也都知道我们当时投资的是哪只股票。对的，房地产行业，然后是万科，就是近期人人避之唯恐不及的万科。

　　然后我们讲一下对万科的技术判断。

　　因为上周末出利空以后，万科都收小阳线，很明显地是出利空不跌，那就是跌不动了。因此，估计6块多基本上是它的底部价格，未来即使跌破前期的6.18元，也不会深跌。它能不能成大底，要看它能不能盘出长期下降趋势线，且盘稳，然后估计要横盘一段时间，然后在6块以上到10.69元之间横盘震荡做箱体。这就是对它的走势做技术研究。

　　如果能够走出这样一个形态，那么未来它有可能靠做三重底或双底然后赢得一个中线级别的反弹，甚至不排除它到时会涨得不错。但是，对这类个股，包括这个行业，我们不会再出手。我们的策略是只看戏，不投资。

　　讲这些免费的知识，是因为万科它曾经让我们赚取了人生的第一桶金。那为啥不再投资它呢？因为它不再是能够改变未来中国社会的行业。

　　就是它曾经是改变了中国社会中国城市的大行业和非常优秀的好公司，而且那个行业曾经改变了很多家庭的财富分配财富配置，但房地产承载中国社会财富的历史阶段已经过去了，未来它们不会是对中国产生决定性影响的行业，因此我们不再投资那个行业，也不再投资它，而把资金投入到那些欣欣向荣的行业里去。

　　我们讲这些知识，是便于有些自救的资金，他们只要在一个相对的底部买进去，挣钱出来不难。但是挣很多很多大钱则不容易。而且房地产板块盘稳了，也是比较有利于A股指数炒作的。所以我们对房地产板块不再悲观，对A股我们则相对乐观。

　　针对不同的行业做战略投资，是基于我们对整个社会发展的长期判断。

　　我们做投资30多年，见到过一些行业成为推动中国社会发展的中坚，比如有些读者当年曾经参与过的，当初是很多人都不看好的基建行业，我们当时操作的是中国中铁。它最低2.3元，最高24，那么大的大家伙，也涨了10倍有余。

　　就是中国社会在它的每个发展阶段，有不同的行业，不同的公司，对社会发展起着重要的推动作用。这种推动作用是怎么推动的呢？就是今年行业收入500亿，明年660亿，后年830亿，大后年1200亿，然后一直高速发展很多年，到最后达到一两万亿的规模。这种行业高速增长过程中，一定有公司超高速增长，而且它的市值增长也会超出很多人的预料。

　　就是我们一定要先从上到下，找到这样的行业，然后再到那个行业里去淘换公司，找到那些能够增长的公司，然后中线持有，至少到一波牛市结束。第二波牛市来了，如果它仍然优秀，可以继续持有，如果那个行业有更优秀的龙头，可以换那家更为优秀的公司继续持有。

　　而我们这次做战略投资，见《再次布局战略投资》一文，布局的是两个行业。我们根据团队对中国社会未来的行业大变化，坚决将资金布局到我们所看好的两个行业的优秀公司中去。而且强调一句，这是实战。这次是要复制当年投资房地产、新能源汽车和中铁的故事。把当年做过的事情再做一遍。

　　而我们之所以要讲这个，是为了普及一种投资眼光，投资知识。我们前期讲到过，要么真价值，比如两年前我们讲银行对吧，那就是真价值。然后讲真成长和真硬核。这种战略投资，就是最大最好的真成长。

　　我们已经不再年轻，过几年就得退休。去年有一位37年前的朋友跟我说，前面亏得很惨，让我给他给一只股票。那哥们儿是我们青春的见证。1988年我们搞武汉地区首届青年诗歌节的时候，他一直跟着我跑了很久。他学新闻的，有些关系，我们跑了好多地方。我很珍惜那段青春的回忆。就告诉他做深发展，当时只有9块出头。

　　然后上个月他从外地回武汉后，告诉我这波投资又亏损得厉害。我说怎么可能呢？想了一下，就问道，你换股了是吧？他说是的。

　　深发展在这期间分红3次，一次每股分0.719元，一次0.246元，一次0.362元，共分了1.327元，然后昨天收盘12.47元，按9.5算成本的话，每股挣2.97元，分红1.327，就是4.297元。就算2万股，也有8.594万盈利，盈利幅度是45.23%。

　　然后我就跟那位兄弟说，你好好工作，离开股票。坚决别炒股。

　　因为他要把钱留着养老，不能老了没有钱。

　　问原因，我说你原来的方法是错误的，你用那个错误的方法炒股，才亏惨的。现在有了点资金再次进入股市，就必须换成功的方法。但你刚换新方法后，又换回到自己过去的方法里去了，所以你还会亏。既然如此，那就离开股市。对你原来的方法而言，只有离开股市才是对的。

　　这是我平生第一次劝人离开股市。

　　去年以来，有一粉丝始终劝我说不能建议大家做投资。我因为看到中国财富承载方式的大变革这个大趋势，因此我从不劝别人不投资。但是，这次我是真的第一次劝别人离开股市。原因就是每个人的投资，方式方法不一样，有的是错误的方法错误的思维，一定要杜绝。如果杜绝不了，那就离开股市。

　　所以，一定要有个好的投资思路，好的投资方法，而且心要定，一定要坚持下去。不要三心二意。股市有风险，可不是说说而已。

　　前期讲过几个短线板块，这里再讲两个。一个是881298金属制品，一个是881024碳纤维。这两个板块，都有短线机会。大家可以寻机做短线。