安民：好行业就是好行业，首谈行业的预见性

lameihua

　　昨天冲高回落，再又振荡向上。估计今天还能冲高一下。但这里能再向上多少，短线存在不确定性。除非券商满盘涨停冲关。

　　市场涨得好的，主要有军贸和军工，还有前期炒作得很厉害的板块，我们在前面深入研究过的行业分析（3）和行业分析（2），也都涨得很不错。

　　昨天有一张应该是AI制作的照片刷屏，取名卖J10的小女孩。那边J10机头靠前有一段裹着块廉价的塑料布，淡蓝色的。飞机被扔在一个角落里没人理会，像极了我们小时候，又瘦又小的乡村少年，见了生人就往旁边躲，怯生生地瞪大了眼睛满是好奇地看着人。

　　而照片这边是一个年轻的女孩子，耷拉着两条眉毛，穿着印有J10的廉价塑料雨衣，眼角挂着泪花。脸上写满一脸的委屈。天下着冬天的冷雨，馆里是川流不息的过客，而她只能坐困愁城。卖不出去呀。任务完不成咋办呢，回去肯定得挨批了，当年的奖金估计是没戏了。然后有人还对比了卖导弹的小女孩。航展上肩挂一枚导弹摆POSE拍照，或者肩扛一枚导弹穿行于人群之间，神采飞扬。人们赞赏有加。

　　对比这两张照片，真的是差不多的人，但命完全不一样。有报道是最牛销售员航展上卖了1000枚导弹的小女孩，一个单子就签了千枚导弹。

　　这生意，真个是三年不开张，开张吃三年。

　　然后是各种评论各种打趣，笑不活了。

　　中国网民真的快活。

　　印巴这一仗，打出了J10的威名，网友喊话“卖歼10的小姑娘”快快出来签单，要签单签到手软的那种才成。

　　J10真个是昨天连牛夫人都算不上，今天可不就小甜甜了吗。

　　军贸大涨。中国飞机出海，飞机产业链上很多公司都会受益。我们前期研究过一家公司（公司分析（五）），当然也属于大飞机产业链。现在我们关注它怎么筑底。还有公司分析（17）也在这个产业链条上。

　　不讲军工了。我们看看近期研究的两个行业：

　　关税大战以来，从底部算起，一个在这波反弹中涨了359点，幅度是29.69%，闹不好明天就到30%去了。另一个更猛，涨了512点，幅度是38.18%。指数涨了30%到38%，很多个股会涨得很好的。

　　有网友发问，您为什么那么看好这两个行业呢？听他那话，他是将信将疑。这个没有办法，信则有，不信则无。当然也并不一定就是这样。很多行业，真的到你信了，它也就涨上去了。早信挣钱，晚信买单。

　　对一个行业的判断，一定要清楚它底层的逻辑是什么。

　　那这两个行业，是什么底层逻辑呢？是社会需求，那种潜在的社会需求，然后还有人口结构和生活习惯与消费习惯。比如，你不能指望中国所有城里的90后零零后都能够照顾好自己。当年我同事到他姑娘宿舍去，他姑娘读北大，坚决不让他去自己的宿舍。为啥？太脏了呗，不好意思呗。这样的事情，在60后70后身上绝对不会出现，但在80后90后身上就是非常正常的现象。因为有些事情，他们肯定不会做。出门时外表一定光鲜，但房间里一定乱糟糟的。

　　社会需求有些是看得见的，有些是看不见的。看得见的，比如扫地机器人未来会被智能扫地机器人替代。就是如果你用过扫地机器人就知道，过去的扫地机器人就是个呆子，到处乱跑，直到把电耗完为止，有些地方扫100遍了，有的地方一遍也没有扫到，所以，如果给扫地机器人加个智能化的装置，一定会淘汰掉傻瓜扫地机器人，只是节约用电一项就足够说服普通百姓购买。市面上现在研发出来了可以避障的扫地机器人，但光这个还是不够的。

　　这类产品最终还是要迭代出扫干净了的地方不再去扫，就是扫地机器人能够区分哪里扫了哪里没扫，形成房间的位置与空间记忆。这样的机器就能够算得上是智能。

　　而只要有需求，社会就一定会创造出能够满足需求的产品来。现在需求被压制着，是因为产品的性能达不到。一旦产品性能上去了，那种潜在的社会需求就会被高性能的产品彻底地激发出来。为什么我们最后都买了智能手机？因为产品性能足够好，好到很多功能你完全用不着。但这不要紧，关键的功能你喜欢用就成。这就是道理，是内在逻辑。而我们前面研究的行业2和行业3，都是需求已经存在，或将要涌现，而产品的性能还不能够满足用户的需求，也就是行业产品的研发还没有达到足够的水准，产品性能压制了社会需求。

　　对这一点，我觉得只要有耐心，那就没什么问题。一旦产品的主要功能上去了，需求就会爆发。

　　那么，我为什么那么看好这两个行业呢？且认为它们有万倍的增长空间。原因就在于对社会需求的预判。要对社会需求有准确的预判，需要了解两头，一老一小，还要了解他们很多的习惯和心理。

　　2017年，我岳母住院7个月，我们几乎每天去医院，但仍然照顾不够，很快就请了护工。那个护工小学都没毕业，当时好像是150元一天，还要管她一餐饭，而且人家也快60岁了。到后来岳母出院，到她走，那几年里，老人家再也没有离开过护工。所以，我们对护工这个市场非常了解。中国的人口结构是倒金字塔型，上世纪70年代中期开始出现独生子女，80后的独生子女在城市很普遍，90后独生子女在农村也比较常见，00后就更不用说了。

　　加上社会富裕以后，低端工作是没有人做的。就像现在的建筑工，不包工，大工大致六七百一天，包工可以到800一天，他们的收入可以吊打很多出入高楼的城市年轻人。但90后、00后农村男青年都不做建筑工，何况城里的孩子？所以，底层的社会需求，一定会被各种各样的创新型产品所满足。我们判断这个市场很大，它们未来会是比较长久的牛市，极有可能是好多波的上涨行情。大家去翻翻很多过去的新兴行业指数曾经的走势就知道的。

　　同样的道理，汽车现在是看得见的市场。而行业（3）是有人能够看得清楚有人看不清楚的市场。这个很自然。就是大家要做清晰可见的市场，则可以做行业（1），因为老的市场在那里，未来十分清晰，且一定向那个方向前进。如果可以做在有些人看来不是很确定的市场的话，则可以做行业3和2。因为一旦它们发展到某个阶段了，有了标志性的产品，产品性能足够了，好些潜在的需求就会被产品的功能、产品的性能激发出来。那时就是行业的大爆发。

　　而能不能大爆发，其实取决于产品的性能，也就是行业的研发。这个存在偶然性，但是行业一定会前行，新兴行业一定会有未来，这个存在必然性。