酷玩：一篇小作文，320亿美元清零，币圈90后首富喜提世纪...

lameihua

　　神童、书呆子、亿万富翁，5%的“可能”成为美国总统，这是A面。

　　洗钱、诈骗犯、破产清算，把红杉、淡马锡通通拉下水，这是B面。

　　一个人从A面到B面，需要多长时间？

　　答案是9天。

　　这个人名叫Sam Bankman-Fried，一个有亿点点黑色幽默的名字，人们都叫他，SBF。

　　SBF是一个90后，从事加密货币交易，仅用3年时间就从小透明做到亿万富翁，巅峰时期净资产达到260亿美元。

　　他热心公益，同时积极参与政治。据报道，SBF向美国民主党候选人的捐款达到数千万美元，并有意向特朗普支付费用，只要他不参与2024年的美国大选——商业作家迈克尔·刘易斯透露，特朗普方面的报价是50亿美元。

　　对了，迈克尔·刘易斯从2022年开始为SBF写作个人传记，他的代表作是《大空头》《点球成金》，这位畅销书作家摩拳擦掌，希望能写出一部“加密世界的J.P摩根传”。

　　然而书还没写完，SBF的公司就爆雷了。

　　美国时间10月3日，SBF的个人传记《Going Infinite》（《走向无垠》）匆忙上市。

　　一天之后的10月4日，SBF就坐在了纽约曼哈顿联邦法院的被告席上。

　　他面临着7项刑事指控，罪名包括电汇欺诈、商品欺诈、证券欺诈、洗钱和违反竞选财务法，控方证人，是他的前女友、合伙人，以及大学同学。

　　这些指控如果成立，SBF将面临最高115年的监禁。

　　一个白手起家的人，如何在两年时间内成为亿万富翁？

　　一位加密帝国的掌控者，又如何在9天时间内树倒猢狲散？

　　这个魔幻故事的崩坏，始于一篇文章。

　　01

　　2022年11月2日，币圈媒体CoinDesk发布了一篇文章。

　　文章表示，SBF手上掌握着两家公司，分别是FTX和Alameda Research，其中FTX是全球第三大加密货币交易所，Alameda则是交易公司，拥有146亿美元资产。

　　这里稍微解释一下。

　　如果把交易所FTX看作是一家数字资产银行，那么Alameda应该类似一个投资公司，主要业务是定制数字货币投资方案，顺便自己也下场做风投，甲方乙方一起干。

　　这是两家独立运作的企业，但Alameda的资产负债表显示，其大部分资产都是FTX发行的FTT代币。

　　FTT代币虽然也是数字货币，但因为知名度不够，流动性差，主要用来给交易所客户打折用，就像信用卡消费的积分一样，除了能兑换一些优惠券，实际用途并不大。

　　换句话说，拥有146亿美元Alameda，主要资产实际上是一堆积分。

　　于是，CoinDesk的文章一经发布，比股市更加脆皮的币圈立刻闻风而逃，FTT价格迅速跳水，Alameda也跟着风雨飘摇。

　　为了稳定市场，SBF立马站出来表示，Alameda还有100亿美元的资产没有反映，总之就是“不要慌，问题不大。”

　　那么这些救市的钱哪来的呢？

　　答案是交易所。这位“胆大心细”的创始人，直接挪用了FTX交易所的客户资金，填Alameda的窟窿去了——后来的事实证明，这不是他第一次给Alameda开后门了。

　　但当时，大部分人并不知道这个秘密，暂时的恐慌过后，市场就要趋于稳定了，SBF还胸有成竹地发推表示，谢谢大家，我们能赢。

　　这个时候，币圈红人赵长鹏却来了一个“火上浇油”，他表示，大事不妙啦，我们要清仓FTT。

　　赵长鹏是币安创始人，曾参与了FTX的投资，随着FTX的壮大，两者形成了竞争关系。2021年，币安退出FTX持股，获得了约21亿美元的等值收益，包括大约2300万枚FTT币。

　　大笔抛售必然会拖累FTT的市场行情。Alameda的首席联系执行官艾莉森也发推@ 赵长鹏，内啥，我们愿意花22美元/币的价格回购你手里的FTT币。

　　这个艾莉森还有另一个身份，她是SBF的前女友，关于二人之间的恩怨情仇，虽然没到做PPT控诉的程度，但也有小作文为证，后面会展开讲讲。

　　说回FTX十万火急的时刻。

　　面对艾莉森开出的22美元价格，赵长鹏干脆利落地表示，婉拒了哈。

　　形势急转直下，FTT价格大跳水，连带着FTX也遭遇挤兑，短短72小时时间内，就有60亿美元被提取，FTX账户上的2万枚比特币也在一天之内被提空。

　　资金缺口越来越大，一度达到了80亿美元。到8号，FTX开始暂停用户取款。

　　年轻的SBF向赵长鹏发出了求救信号，9号，币安这边声称，有意向收购FTX，正在做尽职调查。

　　对赵长鹏来说，行业老大收购老三，币安的市场份额将达到80%，名副其实的“完币归赵”；同时，保住FTX，也相当于保住了人们对币圈的信心，免得鸡飞狗跳，监管下场，对谁都不好。

　　但是一夜之后，赵长鹏宣布放弃收购。

　　SBF无力回天，11月11日，FTX、Alameda以及130多家关联公司申请破产，一颗币圈新星，只用9天就完成了谢幕。

　　还有一个小插曲，就在FTX宣布破产的当天傍晚，虽迟但到的孙宇晨在接受媒体采访时声称，自己愿意拿出数十亿美元帮兄弟一把。

　　钱并没有到账，但孙同学自己的波场币TRX，倒是一路跳涨了40倍。

　　02

　　根据美国联邦法院的文件，FTX在破产申请中披露的负债高达100-500亿美元，涉及的债权人超过100万名。

　　人们无论如何都想不到，浓眉大眼的SBF，怎么会是个骗子呢？

　　SBF出生于一个美国精英家庭，父母都在斯坦福大学任教，同时也是律师，哥哥曾是前民主党国会工作人员，SBF本人毕业于麻省理工学院，获得物理学学位。

　　上大学期间，SBF接触到了一种“有效利他主义”的慈善理论，这种理论追求做慈善的“性价比”，鼓励你去做更高薪的工作，再把钱捐给慈善机构，哪怕这份工作可能在道德上有瑕疵，或者对社会没有贡献也无所谓。

　　受此影响，原本在记者和从政之间摇摆的SBF，毕业之后选择了华尔街，成为一名交易员。

　　在华尔街工作时，SBF和艾莉森成了同事，后者同样是天才少女，出自精英家庭，在斯坦福大学上学时，加入了“有效利他主义俱乐部”。相同的成长环境和信仰，让两个人很快成为朋友。

　　2017年，SBF发现，美国市场的比特币价格要远低于日本市场，他嗅到了商机，果断辞掉交易所的工作，创办Alameda，依靠从美国低价买入比特币，再高价卖到日本这种简单粗暴的套利，狂赚几十亿美元。

　　到2019年，SBF喊来艾莉森、大学同学Gary Wang等人，成立交易所FTX。

　　与币安、Coinbase等交易所做现货不同的是，FTX还能做加密领域的期货市场。

　　相比现货，FTX期货交易的杠杆率一度达到100倍，即你账户上只有1美元的资产，但可以撬动100美元的杠杆拿去投资，非常受用户欢迎。

　　在差异化竞争之外，SBF还大举投入广告营销。2021年，FTX签约足球明星汤姆·布雷迪，顺带签下了他当时的妻子、超模吉赛尔·邦辰，成为形象代言人。

　　2022年的超级碗上，FTX更是耗资3000万美元，投放了一段两分半钟的广告。

　　同时，FTX还是美国职业棒球大联盟的官方赞助商，美职棒传奇球星奥蒂斯、NBA巨星库里、喜剧明星大卫等名人，都曾为FTX做过电视或社交媒体广告。

　　当然，这些名人的代言费，都是以FTX股票的形式支付的，他们不仅没拿到一分钱，还将在一年后，因为不负责任的代言，面临着不同程度的诉讼。

　　但无论如何，2022年的FTX确实风光无限，红杉、软银、淡马锡等知名风投机构下场，将FTX的市值，一路推至320亿美元。

　　SBF本人也成了加密货币界的金童，外界看来，他总是顶着一个爆炸头，穿着大T恤、工装裤，开一辆丰田卡罗拉，俨然一个不爱享受的科技宅男，一出手就能搅动币圈风云。

　　但实际上，SBF和他的朋友们却过着盖茨比式的奢侈生活。

　　FTX的高管团队一共11个人，他们在巴哈马拥有38处房产，价值超过2亿美元，其中最昂贵的顶层公寓，价值3000万美元，SBF和朋友们在这里开party、谈论政治，乘坐私人飞机环球世界，与各种名人推杯换盏。

　　此外，SBF和朋友们还提供了超过1亿美元捐款，用于政治竞选，以影响华盛顿对加密货币的监管。

　　SBF和朋友们位于巴哈马的豪宅

　　要知道，币圈都是人精，光搞面子工程肯定不够，FTX又是如何运作的呢？

　　很简单，主要靠风口。

　　FTX作为交易所，发行FTT币，其估值越高，FTT币价值也越高，Alameda就能以FTT币为抵押获得更多贷款，转而再去投资赚更多的钱，又进一步巩固FTX交易所的地位。

　　就这样左脚踩右脚、右脚踩左脚，FTX竟然真的“登天”了。

　　但这一切，是建立在形势好的基础上，搏一搏，单车就能变摩托。但现在全球经济下行，比特币在2022年跌了65%，Alameda还大搞梭哈，就很容易把底裤都赔进去。

　　赔了本，再从FTX的客户账户上提取一点就好了嘛，说不定哪天，风口就又来了呢。

　　结果风口没来，一篇文章，外加一条隔岸观火的推特，就把FTX送上了西天。

　　03

　　FTX申请破产之后，其破产清算的工作，交给了约翰·雷三世。

　　约翰·雷三世拥有40年法律和清算经验，曾处理过美国历史上最大破产案之一的安然财务造假案，但在面对FTX但烂摊子时，依然被震惊了。

　　他说：“在我的职业生涯中，从未见过如此混乱的公司管理，如此不可信赖的财务信息。”

　　根据约翰提交的报告，FTX几乎是“电子隐身”的，银行账户、现金账户、应付账款一律查无此户；甚至完整的雇员名单也拿不出来，因为很多人是线上办公；一些重大决策使用的是“阅后即焚”软件沟通，没有任何书面记录；有的财务申请，还是用emoji来回复的……

　　更离谱的是，在FTX申请破产当天，至少有3.72亿美元被未经授权地转移走；破产发起之后，仍然有未经授权的3亿美元FTT币被“造出”；还有一些债权人的钱包地址，连FTX高管也识别不出。

　　一切的一切都在说明，FTX和Alameda之间，存在很大问题。

　　2022年12月，SBF因证券欺诈和洗钱等罪名被捕，他缴纳了2.5亿美元的保释金，回到了父母位于加州的家里。

　　朋友们，2.5亿美元保证金啊。

　　此后，FTX的高管成员，包括艾莉森、Gary Wang等人纷纷认罪，并表示愿意配合调查，只有SBF坚称自己是无辜的，只是在运营公司时犯了商业决策上的错误。

　　作为前女友、Alameda负责人，艾莉森无疑是最了解其中原委的人，她的证词，将是SBF犯罪的有力证据。

　　这个年轻人冲动了，今年8月，SBF私下威胁艾莉森，要把她的私人日记发给媒体。

　　· 艾莉森曾在汤不热上发帖，称两人的关系为“多角关系”，像“皇上的后宫”。

　　但这违反了保释条款，SBF被关到了纽约看守所。

　　紧接着就是10月4日，FTX诈骗案正式开庭。

　　根据Gary Wang的供述，SBF亲自指示，在FTX为Alameda留下秘密后门，可以随意调拨交易所的客户资金。

　　艾莉森的证词也表明，Alameda前后在FTX支取了140亿美元，在FTX爆雷的时候，Alameda只有40亿美元资产，却从FTX“借走”了120亿美元。

　　而按照约翰·雷三世查到的Alameda资产负债表显示，这40亿美元的关联贷款方中，有10亿美元流向了SBF本人，另有5.43亿美元流向了FTX联合创始人Nishad Singh，还有5500万美元，则给了FTX联合首席执行官Ryan Salame。

　　如果这份资料属实，那么SBF完全就是把交易所里的客户资金当成了提款机，一边搞梭哈，一边享受人生了。

　　不过约翰·雷三世对这个审计报表持怀疑态度，因为其中一家审计机构的网站显示，他们是“有史以来第一家在元宇宙平台Decentraland上正式开设总部的注册会计师事务所”。

　　任性的管理方式、混乱的财务状况，还有加密货币的匿名性，凡此种种，都让这场币圈的“世纪审判”充满了未知。

　　而这大概也是SBF在面对审判时，坚称自己无罪的底气。

　　他的律师一直在强调，SBF是一个“不喝酒也不聚会的数学书呆子”，因为竞争对手的批评引发挤兑潮，才导致了FTX的流动性问题，而SBF一直在致力于解决问题。

　　SBF本人还在接受采访时公开表示，自己后悔申请破产了，是监管部门把问题搞得更糟。

　　也就是说，都是别人给我挖的坑，我正在解决问题呢，你抓我干啥？

　　据报道，这场币圈的“世纪审判”预计将持续六周，在最终的判决到来之前，很难说SBF和他的朋友们会面临怎样的结局。

　　但在他们身后，是仓皇退场的投资机构红杉、淡马锡，是连带破产的加密货币贷款机构Genesis，更是上百万血本无归的投资人。

　　尾声

　　2022年5月12日，很多币圈人度过了一个不眠之夜。

　　这一天，被玩家称为“币圈茅台”的LUNA币一路狂泻99.99%，从最高119.5美元跌破一美元，到17号，已经仅剩0.0001813美元。

　　短短几天，数百亿美元灰飞烟灭，很多血本无归的人，最终走上了绝路。

　　从一夜归零的LUNA币，到9天破产的FTX，有关币圈的新闻，似乎总是充斥着贪婪、投机、野蛮、幻灭，无论多么光鲜的叙事，多么伟大的人物，到最后揭开面具，都是一场庞氏骗局。

　　我不是怀疑加密货币的价值，只是绝大部分炒币的人似乎从来没想过，一个看不见摸不着的加密货币，到底有什么价值能一直无限涨下去呢？

　　但这不重要，重要的是，它可以一夜暴富。

　　于是在这个击鼓传花的游戏上，各路玩家闪亮登场，都觉得鼓声不会在自己这里停下来。

　　但鼓声总有停下来的一天，花最终会落到谁的手上？

　　FTX的崩坏，似乎是一个没有赢家的故事，交易所、投资机构、贷款公司、投资人，包括SBF在内，都受打了教训。

　　而就在FTX破产的几天后，孙宇晨和赵长鹏在巴厘岛的骄阳下，吃着披萨和鸡翅，商量着团结起来，和行业一起度过难关。