暴增70亿，外资正在抄底这只ETF！

lameihua

　　最近大盘又开始持续调整，今天沪指最低跌到了3004点，距离整数关口真的就是一步之遥。

　　有趣的是，院长下午跟一位头部券商中高层聊业务的时候，对方毫不犹豫地说：“这可能是最后一根大阴线了。”

　　当然，这只是私下交流，不能代表这家头部券商的正式意见。

　　但，机会是跌出来的，风险是涨出来的。跌这么低了，没道理认为这里风险大于机会的。

　　道理其实大家都懂，只不过每次调整幅度稍微大一点，朋友们就被恐慌情绪抓住了，盘中想不起来这件事儿。

　　从逆向投资的角度来说，最近又到了我们小幅加仓的时候。

　　那，应该加仓哪些板块，抄底哪些ETF呢？

　　统计发现，今年以来，瑞银集团、巴克莱银行、法国兴业银行等多家外资疯狂认购ETF，在新发ETF的前10大持有人中经常能看到他们。有个别产品，甚至被外资买下了超过47%的份额。

　　同时，越来越多的私募也开始配置ETF。

　　中小型私募的研究员少，在很多行业是没有精力去做细化的个股研究的。这时候行业ETF就能派上用场了：交一点管理费，省去研究员的工资开支，就很舒服。

　　院长觉得，外资和私募的投资思路，对我们来说也许会有一定的借鉴意义。

　　今天，院长就给大家盘点几只外资和私募看上的ETF，给大家参考参考。

　　恒生互联网ETF

　　前几年中概互联、恒生科技和恒生互联调整都非常非常深，很多朋友抄底抄在半山腰。包括大家很熟悉的腾讯，从700多港元一路下来，直接跌穿200港元。（来源：同花顺iFinD）

　　而就在大家都非常悲观的时候，巴克莱银行出手了。

　　相较于2022年末，巴克莱银行在2023年上半年净增持国内上市公募基金超过50亿份，其中，仅恒生互联网ETF（513330），就增持超过70亿份。

　　截止二季报，巴克莱合计持有恒生互联网ETF（513330）112.74亿份，占了16.05%，绝对算得上超级重仓了。

　　表中第二位是同为外资银行的汇丰，持有4%+。私募公司凡益资产则名列第五。

　　恒生互联网ETF（513330）成份股都是港股上市的互联网巨头，除腾讯外，还包括美团、快手、阿里、京东、百度、B站等知名企业。

　　这些公司大部分都与消费者密切相关，而且包含了吃喝玩乐衣食住行等各种领域，可以说就是我们日常生活的一个代表。因此，恒生互联网ETF的走势实际上已经是与沪深300高度相关了，只是波动幅度更大：

　　如果我们最近有加仓的想法，不妨试着利用恒生互联网ETF（513330）波动方向与沪深300基本一致的特点，多做中线波段，大概率可以相对大盘获得一定的超额收益。

　　半导体材料ETF

　　就在前天，M国公布新的先进计算芯片、半导体制造设备出口管制规则，限制我们购买和制造高端芯片的能力，在“实体清单”中又新增了两家我们的GPU企业。

　　不过，这波最让院长震惊的是，用于娱乐的4090显卡也被禁掉了。玩个游戏也能被M国跳脸制裁，真是离谱。

　　说一千道一万，咱们还是要有自己设计和生产高端芯片的能力。

　　基于这个投资逻辑，下半年，两家基金公司针对半导体生产中的两大关键环节——设备、材料，推出了相应的ETF，其中之一就是刚刚上市的半导体材料ETF（562590）。

　　半导体这个方向技术含量很高，调研难度比较大，因此，很多私募都选择借道半导体材料ETF一键配置相关上市公司。

　　在该产品最近公布的前10大持有人中，出现了众信融达、酝畴基金、靖戈基金、弈宸基金和二进制资产五家私募机构，合计持有800万元。截图非常长，院长就不放了。（来源：同花顺iFinD，基金公告）

　　从半导体行业的经营数据来看，我们基本上可以证实半导体周期反转的逻辑。DRAM产品的涨价消息频传，消费电子这边也可以看到一系列的复苏迹象，AI对算力芯片的需求也会助推第四季度和明年的半导体行业复苏。

　　而半导体设备、材料领域的国产替代逻辑，更是非常硬。上半年半导体设备板块营业收入203.43亿元，同比增长35.32%；归母净利润44.99亿元，同比增长61.60%，远优于A股全部半导体上市公司的情况。（来源：中原证券）

　　如果接下来大家对成长赛道有较大兴趣的话，半导体材料ETF（562590）应该是个不错的选择，值得重点关注。