明哥在路上：现在的行情：男的沉默，女的流泪

lameihua

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　　今天的港股和A股行情，完全在我昨晚的意料之中。

　　美团，大涨；

　　带动了：腾讯控股、小米等科技公司股价上涨。

　　中概互联（513050）继续上涨了+4.29%，总算摆脱了从高点下来腰斩的颓势了。

　　联想集团，下跌，-13.39%；

　　卓胜微，下跌，-11.28%；

　　迈瑞医疗，下跌，-2.78%。

　　这1年来，我认为A股中「收益风险比」比较稳当的招商银行，今天也大涨了+4.06%，带动了 银行ETF（512800）上涨了+2.25%。

　　但是我依然觉得A股后市的风险，可能比机会更大。

　　今天市场的盘面，两市成交金额，低于了1万亿元，虽然结束了假期，但是从9月1日开始，市场的成交额，就一直处于下行态势。

　　之前周期股气势正盛时，有很多人根据历史经验，预测周期股行情结束以后，资金应该回流到代表成长性公司的创业板上来。

　　但是今天大家也都看到了，创业板指继续调整下跌，今天跌幅为-1.45%。

　　所以大家可以明显感觉到，除了机构资金开始回流了白马大市值股票外，市场已经失去了主力方向，各个热点题材，火不过三天就要套人。

　　当然，真正让明哥郁闷的还是美国的纳斯达克100指数、国内的「纳指ETF（513100）」。

　　我觉得，纳斯达克100指数，代表的是一批世界顶尖的硬核科技、互联网、软件等公司，哪怕估值没有提升，一年内凭借前三季度超预期（上半年同比几乎翻倍）的业绩增速，股价增速超过25%，一点问题都没有。

　　就算把眼光放长远，纳斯达克100指数，在近3年的年化涨幅20%，那应该是起步目标。

　　但是我仔细计算了下，今年的三个季度结束了，指数的最新涨幅为：15%。

　　低于了我今年对该指数的涨幅预期。

　　所以，如今的美股、港股、A股行情，让人看了后，真的要男的沉默，女的流泪了。

　　如果明哥是女性的话，此刻的表情，就是这样：

　　现在困扰在美股天空的问题，依然是美国联邦政府债务上限。

　　虽然国会两院投票投过了临时性方案，总统也签字了，但是这只能维持联邦开支到12月底，到时候又是一轮焦灼的博弈和投票。

　　虽然我认为，无非又是一场自导自演的「狼来了」的苦情戏，大概率会提高债务上限的，但是市场没信心，要自己吓自己，我们也没办法。

　　能够提前扫清这种阴霾的，可能就是科技大公司们的第三自然季度财报了。

　　根据历年的时间表，在10月29日之前，5家科技公司：微软、苹果、亚马逊、谷歌、脸书，就公布完第三自然季度财报。

　　到时候，在明朗的业绩面前，联邦政府在年底是否关门、QE减码的节奏、加息预期的时间点，都不构成重大影响了，要退避三舍。

　　我对国内的「纳指ETF（513100）」后市走势的判断是：

　　花不到1个月的时间，企稳反转，价格回到8月31日的近期高点；然后再花2个月时间，继续探索新高度。

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　　依照惯例，根据主流财经媒体报道、上市公司公告，梳理下近期的市场热点。

　　1、公募基金行业的张坤，通过「易方达优质企业三年持有混合基金」，于9月29日和9月30日分别以51.05元和50.41元的均价买入1630万股和50万股招商银行，共计8亿多元。

　　有很多人要问，现在并不是基金三季报的披露时间，为何单独实时披露一笔操作呢？

　　这是因为，这个基金的托管行，恰好就是招商银行；假如基金买入了托管行对应的股票，就必须第二天就公布操作；如果没有买托管行的股票，就不用单独披露。

　　所以这给予了市场想象空间，毕竟他负责的其他产品，托管行不是招商银行，那总计1000亿的管理规模，其他产品是否也增加买入了招商银行呢？

　　2、继恒大暴雷之后，房地产行业山雨欲来。

　　融创系，商票也已经出现违约；

　　碧桂园，贴现率已经大幅上涨，从6月的15%左右，涨到现在的26.4%，违约，大概率只是时间问题；

　　绿地系，贴现率也已经暴涨到42%，已经超过恒大、华夏幸福当初暴雷标准，且最近一个月涨幅惊悚。

　　不说碧桂园，就看两家：融创、绿地，也都是超万亿级别的负债，加一起的话规模会远超恒大。

　　就问你怕不怕吧。

　　3、广东省东莞市，发布了传言已久的「楼市原子弹」：二手房指导价。218个成交活跃的二手楼盘交易参考价格，基本都比之前的挂牌价低，大约是七成。

　　尤其值得注意的是，东莞GDP的领头羊区域：松山湖，指导价把该区域的二手房价格砍掉一半，6-7万变成了3万+。

　　4、杭州刚刚修改了落户规定，停止了专科学历的落户，研究生学历也必须有社保后才能落户。

　　这代表了杭州之前几年的卖地充实地方财政的措施，取得了满意的效果。

　　现在就等杭州出台二手房交易的指导价了，这个针对信贷的调控政策，才是终极大杀器。