明哥在路上：喷射出第一颗子弹。跟我上！

lameihua

　　A股暴跌，形同股灾。

　　先把沉痛的心情放一边，我们聊点让人兴奋的。

　　1

　　本周是美国股市大公司们的财报周。

　　7月27日，特斯拉打头阵，发布了2021年第二季度财报：

　　营收119.6亿美元，同比增长998%；

　　调整后净利润16.16亿美元，同比增长258%；

　　归属于普通股东的GAAP净利润约11.4亿美元，接近去年同期的10倍，为公司首次净利润超过10亿美元。

　　三项基本财务数据，都超过市场的预期。

　　当然，贡献业绩的业务，大部分是汽车业务：收入为102.06亿美元，业务利润28.99亿美元，整车毛利率28.4%，自由现金流6.19亿美元，现金及现金等价物总计162.29亿美元。

　　总产量206421辆，其中，Model S/X产量2340辆、Model 3/Y产量204081辆；

　　总交付量201304辆，其中，Model S/X交付1895辆、Model 3/Y交付199409辆。

　　公司预计，2021全年，汽车交付量将同比增长超过50%。

　　本季度，特斯拉没有将持有的比特币进行买卖，财报显示，截至Q2特斯拉持有的净数字资产价值13.22亿美元，比特币相关的减值损失为2300万美元。

　　这份财报扑面而来，传递的最大信号是，特斯拉公司不再停留在无人驾驶概念、科技含量酷炫的功劳簿上睡大觉了。

　　它直接告诉资本市场的投资者：老子现金流大为改善，沉甸甸的净利润，就算华尔街开始按照市盈率的方式来估值，也踏实多了。

　　纳斯达克市场发出的第一颗子弹、喷射出的第一束焰火，光彩夺目。

　　跟在特斯拉背后，北京时间明天凌晨，我们将迎来另外5家公司的财报：苹果、AMD、微软、Alphabet（谷歌母公司）、Visa。

　　不出意外，我们将迎来更加耀眼的画卷。

　　A股的股灾，辐射效应传播到了外汇市场。

　　通过沪股通和深股通的通道，外资总共卖出了41.72亿元。

　　和之前屡次减仓不同的是，他们仿佛伤透了心，不再持有手中的人民币，而是到了外汇市场，换成了美元，决绝地离开了A股市场。

　　他们卖出人民币的脚步如此匆忙，购入美元的节奏又如此慌乱，使得离岸市场的美元兑人民币汇率，在美元指数没异动的情况下，离奇暴涨！

　　塞翁失马，焉知非福？

　　此刻，离岸价的涨幅抬高到了+0.4787%，价格达到了6.5131。

　　海外资产以美元计价，美元兑人民币的汇率大涨，折算成以人民币计算的收益率，将更加显著。

　　「纳指ETF（513100）」的净值，哪怕不考虑「纳斯达克100指数」的幅度，光享受美元涨幅，就很可观了！

　　2

　　诱发港股市场互联网公司股价暴跌的导火索，是一则新闻。

　　根据财联社的报道，腾讯公司的微信、公众号，由于技术升级的原因，暂停注册个人帐号新用户注册，直至8月初才能恢复注册。

　　按照常理来说，假如只是技术升级，别说腾讯了，一家小型的IT公司都可以做到在线、灰度、无感知的技术升级，完全没必要终中断最核心的业务运营。

　　这是微信成立以来，第一次中断新用户注册。

　　所以，新闻背后，还有新闻。

　　对照腾讯控股在香港市场的股价走势，我们仿佛明白了什么，但是又不能公开说出来，毕竟腾讯公司和官方都没有发布公告。

　　我不记得-8.98%的跌幅，在腾讯股票的历史上，是否是最大单日跌幅；即使不是最大的，也应该排得上号。

　　美团，在昨天暴跌-13.76%幅度的基础上，今天毫无抵抗地一路泄水，跌幅更大，达到了-17.66%。

　　恐慌的情绪传染到了A股市场，宁德时代、贵州茅台、五粮液、万科A、恒生电子、东方财富、美的集团、顺丰控股、恒瑞医药……全线崩盘。

　　我以前推演过A股市场「核心资产」泡沫破灭的千万种可能的原因，没想到是因为国家出手整顿……

　　一个又一个周期，一个又一个故事，从崛起到幻灭。A股永远是少年。

　　只有纳斯达克100指数、纳指ETF（513100），朝着一个方向，茁壮成长。

　　3

　　依照惯例，再梳理一下近期的市场热点。

　　1、A股市场唯一的亮点是，以中芯国际为代表的半导体芯片公司，成为密集政策下，唯一政治正确的战场。

　　中芯国际：

　　在科创板，昨天上涨+10.25%，今天再次暴涨+12.59%；

　　在港股，昨天上涨+10.27%，今天再次暴涨+5.80%。

　　它带动了兆易创新、韦尔股份、闻泰科技等公司，万绿丛中一点红。

　　遗憾的是，它的股票在科创板，成交金额接近了200亿元，而整个科创板的成交额才1000多亿。一家占到了整个板块成交的20%。

　　这说明，资金在压力之下，无脑地、饥不择食地疯狂买入，吞噬了其他股票的流动性，显得风格非常割裂。

　　我这几年投资风格成熟以后，面对明显违反常识的市场热度，一直抱着一颗警惕的心。

　　凡是违背了客观规律的现象，当时可以五彩缤纷、热闹异常，将来被市场自身生态反向清算时，同样会鬼哭狼嚎、一地鸡毛。

　　现在的核心资产，之所以这么惨烈，难道不是因为2019-2020年的泡沫过于华丽，以至于让人都晕眩了吗？

　　所以，不要抄底、不要抄底、不要抄底！！