郑重：大跌是试金石“茅指数”、“宁组合”决战胜负已分

lameihua

　　上周全球“黑色星期一”大A风景这边独好，今日大A突然大跳水，单边下挫，创业板指一度大跌超5%，沪指盘中一度跌穿年线，收盘时跌2.34%，失守3500点，深成指跌幅也高达2.64%。两市下跌个股多达3339只，上涨的只有1091只……

　　盘中不少投资者惊呼：跌傻了！

　　上午的时候，我与同学们说了一句话，今天的大盘可以忽略，看戏，捂股待涨就行。其实也没啥可慌的，手里的银行股跌了半年多了，一直就没慌过；近期专注于半导体材料和设备，今天还是逆势上涨的……大跌，恰恰是入场的机会，可惜的是，看好的几只新能源、半导体概念股今天没跌。

　　大跌恰恰是试金石。

　　今天的大跌再一次验证了，科技创新这条赛道的趋势是不可逆的，尤其是半导体、新能源车概念，不仅仅是行业的景气度在延续，而且已经是主力资金重点布局的板块，而且还是行情的起点。

　　对于今天的跌势，其实市场预判主要是教育概念股。上一个交易日，新东方、好未来等教育股，不论是美股还是港股，跌幅基本上是按50%来计算的，新东方港股今日再跌47.02%，报收于16港元，而此前的最高点是158.8港元，一年缩水97.46%，市值蒸发超2300亿港元。

　　A股，教育板块也是大幅下挫，几乎是全线跌停。

　　教育板块跌幅第一，白酒板块跌幅第二，水井坊早盘直接跌停，贵州茅台跌超5%，五粮液跌近8%，舍得酒业跌超8%。跌幅大的还有医药，基本上都是权重股在跌，指数想好看都难。

　　综合来看，今日跌幅大的基本上都是此前基金抱团的权重，也就是之前市场常说的“茅指数”。之所以大跌，原因很简单，基金二季报的数据已经显示，在“茅指数”成分股大幅度减仓，而最新加仓的，是以“宁组合”为代表的科技股。

　　主力资金的方向，代表的不是基金经理们的喜好，而是市场的方向。举个例子，易方达亚洲精选股票一季报十大重仓股之中有好未来和新东方，不过二季报，这两只股不见了踪影。而2018年曾表示“教育是永远不需要退出的投资”的高瓴资本张磊，早在一季度已经清仓了重仓的中概股。

　　最后与大家分享我的一个心得：

　　学会专注而不是跟热点追涨杀跌，紧跟趋势选择优秀的公司最终赚到的是大钱。