刀锋：国内的新能源汽车行业正在变天，关注三条主线！

lameihua

　　随着特斯拉在中国的热卖，以及大众入主江淮汽车和国轩高科，中国的新能源汽车行业正在大洗牌。

　　过去几年，国内的造车热，特别是大批企业去搞整车，又成了“先烈”，银隆前两年炒的轰轰烈烈，现在也是没有声音了。

　　新能源汽车汽车产业链的发展路径，大致还是会复制当年智能手机的发展路径：特斯拉像当年的苹果一样，培育出中国的整条产业链体系，然后中国企业，再利用这个体系，去创造自己的品牌，像华为、小米、OPPO、vivo这样的品牌，未来也会诞生在新能源汽车领域。

　　今年在稳增长的背景下，新能源汽车也是重要的投资主线，可以从三条主线关注：

　　一是特斯拉供应商，关注拓普集团、银轮股份、宁波华翔、均胜电子、奥特佳、广东鸿图、宁德时代、璞泰来、当升科技、恩捷股份、新宙邦等；

　　二是大众入局中国，关注：宁德时代、国轩高科、华域汽车、三花智控、克来机电、德联集团等；

　　三是随着5G落地，汽车走向智能化的机会，关注：德赛西威（域控制器）、华阳集团（智能座舱+自动驾驶）、中国汽研（车路协同+智能网联平台）、中科创达（中间件）、四维图新（地图），另外，关注自主AI芯片寒武纪+地平线、底盘电子伯特利+科博达。