菌爷：请拉黑崩溃论！闭关半个月，我对病毒、股票、房子的深思！

lameihua

　　内容摘要

　　这是看不见的敌人“数百万未知病毒”对人类的讽刺，也是24小时警醒人类不要太肆意妄为的“对手盘”。

　　咱们不说这次新型病毒，就说每年普通的流感，大家有重视吗？

　　处于相对低位的资本市场，目前其实已经形成了类似于当年房地产的“刚性泡沫”。

　　短期内，肯定会比较困难，尤其是中小企业能不能扛得住，对服务业、和今年夏季的就业会有较大影响，对楼市加速的分化也会影响很大。

　　01

　　做空人类

　　黑天鹅成群结队，风险正在集聚！毫不夸张的讲，从武汉封城第一天起，在朋友圈、微博圈、头条圈里，各种空头言论就开始“各种天塌了”的狂轰滥炸。

　　此刻大家脑袋间歇性的“嗡嗡响”，属于“恐慌信息过载”的症状表现，唯有长期锻炼出来的独立思考和科学思维能够医治。

　　否则，随信息波逐流将相伴一生。

　　很累，也很危险。

　　武汉的房子要崩？

　　这次疫情是经济的滑铁卢吗？

　　房子要成葱吗？

　　股票以后没戏了吗？

　　中国改革的节奏要停止了吗？

　　大家都要完了吗？

　　悲观和恐惧是生物的本能，也是面对未知敌人的第一反应。

　　毕竟几千年了，我们都如此强大了，面对突如其来的疫情，竟依然还是用“隔离”这种最原始的土办法。

　　这是看不见的敌人“数百万未知病毒”对人类的讽刺，也是24小时警醒人类不要太肆意妄为的“对手盘”。

　　做空人类，病毒是认真的！

　　02

　　从未被重视的公共医疗

　　灾难面前，恐慌之余，我想最应该的是多一些反思。

　　话糙理不糙，敌人始终是未知的、不确定的，唯有能改变的只有自己，笔者的核心观点一直是，自己才是应对一切的那个“1”。

　　你的身体免疫力到目前为止，依然是应对病毒的唯一良方；你家庭财富的免疫能力依然是应对不确定性的神药；国家的系统化应对能力，也一定是所有居民财富生命能够保全的根本。

　　问个难听的问题，最近几年，大家问问自己内心，社会各界关心过医疗卫生系统吗？

　　没有。

　　打破刚兑风险自担都已经落地一年多了，有几个人真正的为此行动过？有没有诊断过自己家庭的资产负债表？有没有为自己囤下足够的“余粮”？有没有清晰地知道自己家庭财富的薄弱环节是什么？

　　说这些，也别觉得不服。

　　就问自己一个简单的问题：每年的冬天都是流感爆发季，你做到每年都给老人和孩子打流感预防针了吗？

　　咱们不说这次新型病毒，就说每年普通的流感，大家有重视吗？

　　医疗卫生这几年，其实更准确应该是2003年非典之后的十几年，它一直是最最边缘的力量，没人疼，也没人爱。

　　就说那个被“揪出来”的唐主任，很大概率面对此次“战疫”一定都是全程懵B的状态。

　　说句实在话，平时连枪都没见过的战士，你让他马上上战场就百发百中，一颗子弹就消灭一个兵。

　　大家都成熟点，好吗？

　　但就是这样一支力量，却在最危难的时候充当了救大家命的主力。

　　该醒醒了。

　　病毒的痛是十几年激进城市化欠的旧账，出来混，迟早都要还的。

　　03

　　股市的影响

　　我的一个朋友Z先生去年创业刚拉到融资，准备今年大干一场，结果现在还闷在家里不知道何时是个头。

　　他说，他是个急脾气，年前就提着劲儿把办公室都租好了，但现在估计今年一季度开张是没啥希望了。再加上还要找人装修，人事招聘面试，6月份能干事就是万幸了。

　　Z先生说：“生存不易，这几年能活下来确实都是生死之交。”

　　2018年我们经历了去杠杆的疼；

　　2019年有人说是“万劫不复之年”；

　　2020年，年都没过，黑天鹅直接砸锅里了。

　　新年开市第一天，沪指直接暴跌8%，超3000支股票跌停，如果是年前选择持仓过年的朋友，简直吓的要死。

　　股市要完了吗？

　　没有。

　　笔者是一个谨慎的人，但从去年开始，个人的观点一直是，每一次破位的暴跌都是一个捡钱的机会。

　　2020年是中国资本市场全面开放的元年，中国的核心资产从来没有像今天这样集中拥抱资本市场，尤其是很多不缺钱的国企。

　　不缺钱的公司上市是好的质变的开始。

　　本次暴跌的节点上，北上资金的大幅净流入，还有国内基金、保险、券商机构们的公开抢筹，都在评判着，到底是机会还是灾难。

　　如上图每周资金净流入，一月份资金出现大幅净流入，而且集中在1月份的最后一周。

　　股市依然有戏。

　　而且处于相对低位的资本市场，目前其实已经形成了类似于当年房地产的“刚性泡沫”。

　　什么意思？

　　也就是，资本市场是有底线的，这个政策的底线反复的确认，就形成了一个隐形的刚性的底部。

　　散户最怕的是没有底。

　　这个观点只适用于“股指型”机会，对于几千支个股，节奏千变万化，分化极其严重，并不在这个框架里。

　　龙头思维和二八开理论依然有效，极端分化的市场大趋势下，消费升级和主流的科技龙头才能真正的给财富带来溢价。

　　你是选择短线刀口舔血还是做一个踏踏实实的价值投资者？该做决定了！黑天鹅面前，信心和耐心才是时间的朋友。

　　04

　　房市影响

　　关于房子，其实大家已经谈的够多了。

　　都是大城市造的孽，大城市要空头了；

　　流动人口被遏制，房价要跌了；

　　赶紧抛掉多余的房产，房子要吃人了；

　　经济有难处，房地产这个夜壶要厚着脸皮拿出来用了。

　　多头，空头都有理，也都说的很对，但还是忽略了一点，也就是过度的解读了这次突然事件的影响，而没有把房地产放到既有的生命周期来中长趋势看。

　　说空头的，先得征求一下最大空头“地方政府”的意见，房子这个事情，散户才有几个筹码，真正有能力抛售砸几个跌停的地方庄家，绝不会这么干的。银行不会，地方政府也不会的。

　　反倒是，这次疫情加速中小城市房产的分化危险倒是需要担心的，毕竟中小城市的医疗卫生资源是最薄弱的。

　　说多头的，可以先看一下居民存款还有多少余粮，越是风险时刻，人们本能的就会广积粮，减少不必要的冒险。

　　从保经济的角度，房子确实有松一松的动力，但我的判断依然是结构性的，很可能会先放开高端住宅的限购。

　　这一点深圳也有先例，鼓励富人杠杆是副作用最小的，财富二八开的现实下，只有富人的杠杆是比较低的。

　　总结一下，任何一次黑天鹅都是属于乐观者的机会，放一百个心，天塌不下来，百年政治周期一盆水浇不灭。

　　好股票和好房子依然有戏。

　　短期内，肯定会比较困难，尤其是中小企业能不能扛得住，对服务业、和今年夏季的就业会有较大影响，对楼市加速的分化也会影响很大。

　　共克时艰，随后的刺激和逆周期调节都将超越预期。

　　中长期基本影响不大，身处其中总感觉过不去了，但一两个季度之后，大家会发现，一切都会过去的。

　　拉黑那些让你去中小城市投资买房的人，拉黑让你去屯粮、囤双黄连的人，拉黑那些让你相信这次经济要完的人。

　　成年人，都很忙，就不要相互耽搁了。