衍射+东方讨论核心摘要，6月30日【第2026-1535期】

lameihua

　　伊朗“抵抗派”取得了“阿曼伊朗联合工作组就霍尔木兹海峡问题举行首次会议”这一令人欣慰的结果

　　【讨论摘要】

　　●某种意义上说，在联合国框架下，即使是信奉霸权主义的西方国家也一定程度上受到限制，这是国际社会，也是中国较为看中的

　　我们注意到了，有关媒体就阿曼与伊朗联合工作组就霍尔木兹海峡通航问题举行首次会谈所做的相关报道，我们认为，这一事态发展值得大家持续关注。

　　在上次的讨论中，我们曾提醒伊朗“抵抗派”，需将霍尔木兹海峡恢复通航的主导权问题与伊朗自身切割开来，避免落入“伊朗独霸通航权”的战略陷阱。波斯湾沿岸地区并非只有伊朗一国，阿曼等国家对海峡通航问题上同样拥有合法权益，也就是我们反复提及的“波斯湾是波斯湾地区国家的波斯湾”这一理念，这是伊朗绕不过去的现实。

　　当前国际秩序仍由西方主导，在俄乌战争爆发背景下，俄罗斯从当前国际秩序中得到的利益越来越少，这使得俄罗斯开始尝试通过强化金砖机制以撇开联合国，也就是撇开当前由西方主导的国际秩序以满足一己私利。说得再直白一些，在如何对待金砖机制的问题上，俄方“私利”太重。

　　与之相比，中国始终站在国际社会一边，始终将联合国宪章和国际法置于优先位置。这是中国一贯的外交原则和主张。

　　由于目前的国际秩序仍为西方所主导，西方从现有国际秩序下获得的利益在整体上仍较为被其看中，所以，某种意义上说，在联合国框架下，即使是信奉霸权主义的西方国家也一定程度上受到限制，这其中自然也包括了对一向信奉帝国主义和大国沙文主义的俄罗斯的限制，这是国际社会，也是中国较为看中的。所以，从总体上而言，尽管大多数国家对现有联合国联合国有诸多不满，但除此之外似乎也别无选择。换言之，维护联合国框架仍是当今世界绝大多数国家，或这说广义上的国际社会的最大利益公约数。

　　●阿曼与伊朗的联合会议发出积极信号，表明伊朗正在向“波斯湾是波斯湾地区国家的波斯湾，中东是中东人民的中东”这一方向靠近

　　伊朗此次成立联合工作组，某种意义上说，表明“抵抗派”在伊朗整体决策的关键时刻再次占据上风。伊朗“抵抗派”因多次被欺骗——既被美国欺骗，也对俄罗斯失去信任，所以，更愿意听取国际社会的建议，听取中国的建议。

　　而“投降派”则倾向于迎合西方，这反而使得伊朗很容易落入自我孤立的战略陷阱——美国希望看到伊朗整体决策向独霸霍尔木兹海峡（波斯湾）的方向发展，从而将海湾国家和中东国家推向自己一边。因此，阿曼与伊朗的联合会议发出积极信号，表明伊朗正在向“波斯湾是波斯湾地区国家的波斯湾，中东是中东人民的中东”这一方向靠近。

　　值得注意的是，沙特外交大臣宣布即将访华。在我们看来，沙特此举代表了海湾和中东国家参与这一进程，推动具有上述两个特点的“新中东多边安全框架”的搭建进程。这对美国（华尔街）和俄罗斯而言都是一个不利的变化。

　　●美俄勾结既对中国的战略利益构成挑战，也对波斯湾国家、中东国家，乃至全世界其它国家的经济利益构成挑战

　　波斯湾局势后续发展出现的对国际社会而言有利的积极变化，必然促使美国与俄罗斯这两个信奉帝国主义的国家加紧勾结，破坏波斯湾局势后续发展继续有利于国际社会。美国会利用俄罗斯在波斯湾通航问题上与中国的利益分歧——俄罗斯希望维持波斯湾的混乱状态以保持高油价，而国际社会则希望尽快恢复通航——来离间中俄关系。同时，美国也会利用俄罗斯在南海、南亚、中亚等方向对中国的提防戒备之心，制造对华施压的筹码。

　　目前，俄罗斯在中国周边地区活动频频：在缅甸与中国争夺钨矿资源，在MG参与稀土和矿产合作，在越南和菲律宾推动石油开采与稀土合作，在印度尼西亚承接中国停工的工程项目等。这些动作形成了“环绕中国”的布局，在俄罗斯看来，这使得其在美国面前有了制衡中国的筹码，就如同其眼中的所谓“中美俄G3模式”真实存在一样，就好像俄罗斯有资本和中国、美国平起平坐一样。

　　当然，美俄勾结既对中国的战略利益构成挑战，也对波斯湾国家、中东国家，乃至全世界其它国家的经济利益构成挑战。这也是我们此前提醒俄罗斯决策层，如果在应对波斯湾局势后续发展的过程中仍鬼迷心窍的配合美国（西方），比如，促成伊朗内部矛盾进一步尖锐化，最终导致伊朗爆发内乱、内战，甚至导致伊朗分裂，那么俄罗斯就站在了海湾地区国家，中东地区国家的对立面上。

　　●为了重新扭转市场预期，华尔街或更倾向于让特朗普政府将接下来的工作重点放在俄罗斯一边，但也更会放在中国一边

　　让我们将观察的视角转换到特朗普政府。

　　在我们看来，之所以特朗普政府急于稳住波斯湾局势，深层动力来自华尔街金融维稳正承受的巨大压力。有消息称，马斯克的SpaceX公司上市后股价已跌破发行价，融资成本急剧上升，发债收益率走高，市场对其资金链健康的担忧加剧。

　　华尔街对该公司IPO寄予厚望，更指望能够顺利开启“金融盛宴”，但波斯湾局势的反复——伊朗“抵抗派”断然反击导致波斯湾通航前景不明，再加上SpaceX发行债券的评级已从投资级降为投机级（垃圾级），这使得市场预期恶化。

　　SpaceX上市后的融资困境表明，单靠IPO无法解决根本问题，必须稳住波斯湾以恢复市场信心。而稳住波斯湾的关键，一方面需要俄罗斯配合——通过策应伊朗“投降派”、施压伊朗“抵抗派”来影响波斯湾局势后续发展；另一方面更需要中国的配合——在华尔街看来，遍观世界，只有中国能对伊朗“抵抗派”“晓之以情、动之以理”。

　　这恐怕也是此前特朗普声称，在与伊朗达成备忘录的问题上期感谢中国和感谢俄罗斯的真正含义，即：感谢中国是因为，在前来，中国说服了伊朗“抵抗派”有条件地同意签署备忘录；感谢俄罗斯则是因其对伊朗“投降派”的策应和对伊朗“抵抗派”的施压。

　　在我们看来，为了重新扭转市场预期，华尔街或更倾向于让特朗普政府将接下来的工作重点放在俄罗斯一边，但也更加会放在中国一边。对俄罗斯来说，使用的方式是威逼利诱，但更贴近于通过“胡萝卜+大棒”的方式迫使俄罗斯提供其所需的战略策应，不要动不动就讨价还价；对中国来说，其使用的方式也是威逼利诱，但更贴近于通过“胡萝卜+大棒”的方式对中国进行极限战略讹诈。

　　●美国的战略误判在于，中国并非无条件、无底线、无原则的维持“河渡人”的局面

　　在我们的观察与评估中，通过“胡萝卜+大棒”的方式对中国进行极限战略讹诈

　　采取了多方向齐头并进的策略，即：在4V问题上放出日本新型军国主义，意图通过必要时刻策动“4V-D”重大事变迫使中国面对一场可能战争；在南海问题上，联合越南、菲律宾、印尼等国家在传统和非传统安全层面不断制造摩擦；利用俄罗斯死抱着“阿富汗小九九”以及对西方始终抱有不切实际之政治幻想在中国周边地区制造麻烦等，以上述手段作为筹码，迫使其眼中目前阶段十分看重尽可能维持“河渡人”局面的中国（注，这是美国的战略误判，中国并非无条件、无底线、无原则的维持“河渡人”的局面，必要时刻，可以启动“兜底方案”，包括：优先选项之武力彻底清算日本新型军国主义，次优先选项武力收4V，用空间换时间）：首先，在波斯湾问题后续发展上配合美国，其次，在催生“金融盛宴”的问题上配合美国，最后，在默许其可以相对安全的开启史无前例规模公开正式“印钱”的问题上配合美国。

　　也就是说，美国的目标很明确——通过一系列手段——包括利用俄罗斯、日本新型军国主义、南海一众宵小等，让目前阶段致力于追求“河渡人”局面的中国，在波斯湾通航问题上，尤其在催生“金融盛宴”以及随后的“红巨星效应”问题上做出有利于美国的选择。美国此举也是将“左手制造问题，右手解决问题”的手段玩到了极致——所有的麻烦都是其“左手”制造的，随后以“随时可以右手解决问题”为条件，正面利诱，反面威逼，妄图迫使中国就范。

　　总的来说，波斯湾局势的后续发展让我们看到了积极变化的一面，但辩证地看，有利变化中必然包含不利因素。华尔街在看到波斯湾局势后续发展对其不利后，必然加紧利用俄罗斯作为制衡中国的杠杆。

　　美国将利用日本军国主义策动“4V-D”重大事变作为传统安全层面的讹诈手段，同时利用美俄勾结在非传统安全层面向中国施压。中国需要在此背景下保持战略定力，在推进中东多边安全框架的同时，应对来自多个方向的压力。

　　在这样一个综合背景下，我们看到了沙特外交大臣的访华的一幕，海湾国家与中东国家通过实际行动表明了他们赞同国际社会主导的带有“两个特征”，即：“波斯湾是波斯湾地区国家的波斯湾”“中东是中东人民的中东”之“新中东多边安全框架”的搭建进程。国际社会也将在继续坚持联合国框架和国际法原则的基础上，推动这一进程稳步向前。

　　哈萨克斯坦敢在特朗普小儿子怂恿下从俄控股60%的钨矿中分出20%股权给美国，正因看到“俄在中俄关系方面越走越远”

　　【讨论摘要】

　　●哈萨克斯坦的举动表明，只要中俄不能团结一致，美国为代表的西方就有机可乘

　　近期哈萨克斯坦境内一处大型钨矿的控制权发生变动引起了我们的注意。

　　资料显示，该矿原由俄罗斯持有60%股权，美国方面——包括特朗普家族成员介入并获得20%股权，且存在进一步争夺控股权的迹象。这一事件的深层背景是中俄关系出现的裂痕。美国正是利用中俄在波斯湾问题、南亚方向等问题上的分歧，在中亚寻找切入点。

　　在我们看来，哈萨克斯坦的举动表明，只要中俄不能团结一致，美国为代表的西方就有机可乘。哈萨克斯坦及其总统托卡耶夫是典型的“多边跳舞”者——一方面对中国全面开放边境，另一方面在美国怂恿下损害俄罗斯的利益。

　　这与印度尼西亚此前在美国和日本怂恿下试图收购中国镍矿股权的逻辑如出一辙：日本出钱、美国出主意，印尼总统个人小集团获益。哈萨克斯坦是同样的剧本——美国出钱、特朗普家族参与，哈萨克斯坦利益集团获益。这既印证了中俄关系波动会直接影响中亚稳定，也体现了美国在中亚的布局意图：它虽从南亚着手，但真正的着眼点是中亚，目标是通过矿产资源布局截断“一带一路”倡议。

　　●美国一方面与俄罗斯在波斯湾、南亚等方向存在合作；另一方面又在哈萨克斯坦钨矿问题上对俄罗斯造成实质性打击

　　值得一提的是，哈萨克斯坦钨矿事件同时揭示了美俄关系的深层复杂性。

　　美国一方面与俄罗斯在波斯湾、南亚等方向存在合作；另一方面又在哈萨克斯坦钨矿问题上对俄罗斯造成实质性打击。美国在哈萨克斯坦、缅甸、MG、越南、菲律宾、印度尼西亚等多个方向与中国周边国家开展矿产资源合作——缅甸的钨矿、MG的稀土、越南和菲律宾的石油与稀土合作。这些布局既针对中国，也客观上牵制了俄罗斯。

　　俄罗斯在哈萨克斯坦钨矿控制权上的被动局面，是其在中亚影响力下降的直接体现。而中亚国家之所以敢于在中俄之间“横跳”，正是因为中俄关系出现了裂痕。这正是此前预判的情况：中俄之间的不和谐为美国提供了可乘之机。

　　俄罗斯在波斯湾与中国利益不一致，在南亚对中国搞小动作，在MG搞小名堂，其最坚定的盟友白俄罗斯也与其割席而坐。所有变化哈萨克斯坦都看在眼里，因此它敢于在美国支持下挑战俄罗斯的利益。

　　这与印度尼西亚此前在美国和日本的怂恿下收购中国镍矿股权的过程高度相似——日本出钱、美国出主意，印尼总统个人小集团获得部分股份。如今同样的剧本用在哈萨克斯坦，只是出资方和攻击对象换了。

　　●美俄之间的关系，如果放在中国可以默许，基于客观经济规律层面的“中美俄G3模式”的层面去观察，它们既不是纯粹的盟友，也不是纯粹的敌人

　　尽管美国在多个方向布局矿产资源，但其最终的加工环节仍离不开中国。

　　中国在钨、镓、锗、稀土等关键材料的提纯和加工领域拥有完整的产业链和数十年的技术积累，这是其他国家无法在短时间内复制的。仅以电解铝为例，生产一吨电解铝需消耗约1.5万度电，还要配套铁路、港口、高速公路和产业工人。这种生产组织能力不是下个命令就能实现的，而是数十年积累的结果。

　　即便美国控制了钨矿的原矿，高纯度钨粉的提纯仍只能在中国完成。美国通过哈萨克斯坦钨矿事件打击了俄罗斯，但最终仍需要将矿石运往中国加工。

　　因此，中方面临的困难是暂时的，而掌控关键加工环节的战略主动权是长期的。美国与俄罗斯在钨矿问题上的“合作”——一面针对中国，一面又互相伤害——本身反映了双方关系的混沌状态。所以，美俄之间的关系，如果放在中国可以默许，基于客观经济规律层面的“中美俄G3模式”的层面去观察，它们既不是纯粹的盟友，也不是纯粹的敌人，而是在具体议题上就事论事的博弈关系。这种关系正是此前预判的“队友不像队友、盟友不像盟友、敌人不像敌人”格局的具体体现。

　　●尽管美国和俄罗斯试图在波斯湾问题上进行勾结、对中国施加压力，但在我们看来，这种勾结拿不到台面上来

　　需要再次强调的是，在波斯湾局势后续发展过程中，出现了对国际社会有利的积极变化，即，阿曼与伊朗联合工作组就霍尔木兹海峡通航问题举行了首次会谈。

　　这一进展符合中方此前我们提及的国际社会对伊朗“抵抗派”的某种呼吁——将通航主导权问题与伊朗自身切割开来，避免自我孤立。这正是推动“波斯湾是波斯湾地区国家的波斯湾，中东是中东人民的中东”这一“新多边安全框架”搭建进程的具体步骤。

　　尽管美国和俄罗斯试图在波斯湾问题上进行勾结、对中国施加压力，但在我们看来，这种勾结拿不到台面上来。中方可以公开、正面地推进两个特点的中东新安全框架，因为这符合海湾国家和中东国家绝大部分的利益。

　　当美俄在波斯湾问题上采取不利于国际社会的政策时，它们是失道寡助的一方；中国代表的是中东国家、海湾国家，乃至世界范围内寄希望波斯湾尽快恢复正常秩序之大多数国家的共同利益，是得道多助的一方。群众的眼睛是雪亮的，中东国家、海湾国家、全世界大部分国家都看到了这一点。

　　●美国同时对中国放出了日本军国主义和俄罗斯帝国主义，在应对策略上，中国则依靠的是“全世界人民大团结”的“群众路线”和“统一战线”

　　美国同时对中国放出了日本军国主义和俄罗斯帝国主义，在应对策略上，中国则依靠的是“全世界人民大团结”的“群众路线”和“统一战线”。阿曼与伊朗联合工作组的成立，正是这一策略的具体成果。即便美、俄在波斯湾局势后续发展问题上存在某种勾结，也未能阻止这一积极进展。

　　从哈萨克斯坦钨矿变局到中东通航合作，中国看到的既是困难也是机遇。哈萨克斯坦等中亚国家的“多边跳舞”反映了中俄关系波动带来的影响，但这种影响也可以通过中国强大的加工能力和市场地位加以消化。同时，美俄之间在钨矿问题上的相互消耗，从长期看可能反而有利于中国——因为它们最终仍需要依赖中国的加工体系来完成产业链闭环。

　　面对这一复杂局面时，中国应采取辩证的态度：既要看到有利因素中的不利因素，也要看到不利因素中的有利因素。只有这样，才能在“队友不像队友、盟友不像盟友、敌人不像敌人”的混沌格局中保持战略主动。

　　哈萨克斯坦钨矿变局本身就是这一混沌格局的缩影：美国与俄罗斯既有合作又相互打击，特朗普家族在其中扮演了特殊角色，而中国虽然短期面临压力，但长期来看仍掌握着不可替代的产业链优势。

　　日本首次在南鸟岛部署导弹发射装置，对中方有多大威胁？美国为何将“暗鹰”高超音速导弹调往中东？

　　【讨论摘要】

　　●如今PLA已牢固掌握第二岛链内的制空权，日本部署的导弹装置在军事上已难以构成实质性威胁

　　我们注意到，日本近期在最东端南鸟岛部署导弹发射装置。不言自明，这一行为具有明确的军事挑衅性质。但从军事技术角度来看，此举对中国实际构成的威胁非常有限。

　　中国“空警-3000”预警机已投入部署，“运油-20”加油机可为“歼-36”提供空中加油，二者结合使PLA在“第二岛链”内已建立不可动摇的制空优势。在我们的观察与评估中，在这一区域内，对手的预警机、加油机、电子侦察机等高价值目标极可能遭遇“清零”。这正是前不久权威媒体报道有关“运油-20”机长公开表态（注，先给“六爷”加，再给“小六”加）的战略意图所在。

　　在制空权优势下，“歼-20”负责掌握区域制空权，“歼-16”负责执行具体打击任务（包括摧毁雷达、导弹阵地、切断后勤线、摧毁弹药库等），“轰-6”系列提供战略打击能力。这一完整的空中打击体系，使日本在南鸟岛部署的导弹装置难以形成有效威胁。

　　经历过二战，尤其是太平洋战争的日本得到的最大教训就是“没有制空权就没有制海权”，而日本军国主义在二战中，尤其是太平洋战场，因缺乏制空权而遭受惨败。如今PLA已牢固掌握第二岛链内的制空权，日本部署的导弹装置在军事上已难以构成实质性威胁。

　　需要格外强调的是，上面的简单分析是从应对策略角度上看的，总体上应秉持“战略上藐视、战术上重视”的原则：战术上需做好随时敲掉这些导弹阵地的准备，战略上则应认识到其对整体战局影响有限。

　　●一个需要将对付中国的王牌武器调去对付伊朗的国家，其全球战略困境已暴露无遗

　　让我们讲将讨论的话题转向美国，有消息称，美国正计划将“暗鹰”高超音速导弹部署至中东地区。

　　公开资料显示，该导弹号称速度可达17马赫，是美国针对中国的王牌武器。然而，该导弹目前仅部署了8枚，无论调往中东多少枚，都将削弱美国在西太平洋方向对中国的威慑能力。若全部调走，美国在该方向将失去对PLA的重要制衡手段；若只调一两枚，则难以对伊朗形成有效威胁。

　　这一举动本身就表明，美国面对伊朗抵抗派的压力时缺乏有效手段——一个需要将对付中国的王牌武器调去对付伊朗的国家，其全球战略困境已暴露无遗。日本新型军国主义对此心知肚明，正加紧试图将中美拖入冲突。日本新型军国主义的算盘是：如果中美在亚太方向爆发冲突，日本可趁机摆脱美国的控制。其紧迫感源于中国的经济制裁正在加速其产业链的崩溃。

　　●讽刺的是，日本此前之所以不敢提及光刻胶报复这个话题，还不是因舍不得中国市场的利润而迟迟未断供，而正是这种犹豫为中国产业升级争取了时间

　　说到日本，不得不提及一件事。近日，有媒体报道称，部分日企对华高端光刻胶出口确实出现了？审批趋严、交货周期拉长及选择性收缩？的现象，甚至有日媒炒作称“四大日企联合对华断供光刻胶，以示报复”。

　　以上媒体报道，包括炒作本身到底是不是日方对中方制裁的报复行为我们暂不去谈，但中方近期再次对日本相关企业实体“重拳出击”倒是有的。消息显示，中国SWB连续出台两个公告，将三菱集团等核心军工企业及其下属研究所列入管制名单。

　　大家知道，三菱和川崎是日本军工的两大支柱——三菱占日本军工比重约40%以上，川崎占20%以上，两家合计近70%。制裁这两家企业意味着日本军工体系将面临系统性瘫痪。

　　之所以有日本媒体叫嚣称在光刻胶领域可以针对中国对日本的经济制裁进行报复，是因为该领域，基于历史惯性以及客观经济规律，仍有部分产品从日本进口，但中国正在快速推进光刻胶的国产替代。讽刺的是，在我们看来，日本此前之所以不敢提及光刻胶报复这个话题，还不是因舍不得中国市场的利润而迟迟未断供，而正是这种犹豫为中国产业升级争取了时间。

　　如今日本虽下定决心，但已错过最佳时机。中国SWB最新的“重拳出击”已经向日本新型军国主义势力传递明确信号：不要指望通过“大事化小、小事化了”的方式就高市早苗涉4V错误言论以及事后日方一系列错误行径蒙混过关，更不要指望通过组织经贸代表团进行所谓“民间外交”来改变现状。中国坚持的原则是：只有在日本军国主义从根本上改正错误的前提下，才可能考虑调整政策。

　　●如果华尔街没有能力去管，亦或是不愿意去管，那么我们将采取自己的方式解决问题！

　　此前我们说过，高市早苗的首相位置很难撑过2026年9月3日，在此之前，大家不妨关注七月份这个时间节点。

　　一方面，此前中方要求日方归还抢掠文物问题距离给定的时间点快到了；另一方面，是否切断日本民航经过中国领空的航线。这一点尤其值得大家密切关注，其将对本就奄奄一息的日本经济、金融产生猛烈冲击。

　　随着时间推移，日本社会的焦虑正在上升。日本新型军国主义试图通过“狗急跳墙”的方式制造意外事件，但中国的态度是明确的：如果日本军国主义执意进行军事挑衅，中国将采取果断行动予以清除，且无需进行全面社会动员。联合国对战败国的相关条款已为中国的行动提供了充分的法律依据。对中国而言，日本新型军国主义的挑衅行为是“求锤得锤”——既然主动挑衅，就必须承担后果。

　　此外，需要大家注意的是，除了继续警告、敲打日本新型军国主义是例外，中国通过连续的经济反制措施向华尔街传递明确信号：要么管好日本新型军国主义、“特朗普们”和“拜登们”，要么就等着面对中国在西太采取断然行动，让华尔街的“金融盛宴梦”戛然而止，华尔街“金融永动机”瞬间宕机！

　　中国的战略定力建立在充分的实力基础之上。在“第二岛链”内的军事优势、完整的经济制裁工具箱、以及“打得一拳开，免得百拳来”的战略决心，共同构成了有效威慑。无论是通过和平方式维持“河渡人”状态，还是通过果断行动应对挑衅，中国都已做好充分准备。日本在南鸟岛部署导弹的挑衅行为，本质上是将“球”踢给了华尔街：如果你们没有能力去管，亦或是不愿意去管，那么我们将采取自己的方式解决问题。这正是中国当前对日政策的战略逻辑所在。