凯恩斯：还会有震荡，节后上涨的动力，空间和机会

lameihua

　　9月25日，沪指节前有些震荡是正常现象，投资者要习惯，下周还有两个交易日，说不定还会有剧烈震荡。

　　如今上证指数是箱体整理，节后面临方向选择，要么一柱擎天，要么断头铡刀，概率我认为七比三，也就是向上概率为7成。

　　之所以给一个主观概率，是因为当前点位，板块是有分化的，多空各方是有分歧的，我坚持多头看法，但尊重不同意见，当然，看多看法仅供参考。

　　目前深成指和创业板指数双双主升浪中，且深成指收盘13445点，距离2007-2015的月线压力区16500点还很远，仍有反弹空间。

　　除了技术方面，还有对政策方面我保持乐观，主要是我觉得财政政策刺激内需这条路没错，四季度刺激消费方面还会加码，所以，我对未来政策面利好出台保持乐观，这个乐观预期覆盖到2026年度。

　　当然，对政策面乐观，还有一个原因，那就是A股可能再次加速扩容，而市场扩容状态中，一般需要保持股市流动性宽裕，这就又需要货币政策持续发力。

　　最近是摩尔线程将要IPO，之前，我也关注过一些热门新股，比如影石创新。而最新消息是，长江存储似乎完成股改，预计，准备IPO。

　　要把长存、长鑫股票和摩尔股票放在我面前让我选，我选长存和长鑫，一个固态颗粒，一个内存颗粒，都是印钞机，最近，固态和内存都在涨价。

　　而摩尔再好，他现阶段产品还没有获得市场认可，毕竟大家装电脑，主要还是选AMD和英伟达的显卡。

　　半导体芯片陆续上市的迹象表明，A股可能会迎来一轮加速扩容，而此次扩容的主要目标是引入优质科技股。

　　我早说过，IPO不可怕，可怕的是IPO一堆关系户的垃圾股票，好股票上市不但不会稀释流动性，还能从海外，吸引来更多新流动性。就好像超市多卖爆款能够吸引新客户，股市也一样。

　　热点板块上，基本符合之前预期。比如前几天是芯片股，而今天是游戏股。这对应两大趋势，前者是人类社会向智能社会进发的趋势，后者是中国内需刺激政策从商品刺激向服务消费刺激转型的趋势。

　　游戏业，受益于服务消费刺激政策，未来会成为A股新的主线板块。这里重新强调：港股社交互联网同步于A股游戏。同属于社交媒体，两个市场上市公司结构有侧重，但内核近似。

　　另外，今天有色金属板块异动，尤其是铜。原因是全球第二大铜矿因为泥石流停产，印尼的拉斯伯格（Grasberg）矿区Block Cave矿。

　　个人认为，哪怕没有矿难，铜矿如今也是高景气的领域，和大多数工业大宗商品一样，在美联储降息，全球宽松的档口，这些大宗商品价格往往较为坚挺，因为受益于美国物价上涨和美元汇率贬值，也受益于各国工业和科技竞争下，对铜资源需求扩大，铜和电子制造业关系密切。

　　还有，美国对进口机器人、工业机械、进口医疗设备等进行232调查，这些对我国对应产业略有影响，持续关注，理由是国家安全，但真实原因还是美国想要所有产品在美国生产，只能说：想得美。

　　最后，中国宣布不在世贸谈判寻求新的特殊和差别待遇，此举是中国的退让，同时也预示着中美贸易谈判沟通可能出现积极信号，因为一般来说，退让是相互的，只有达成了一致，这类声明才会出现。

　　对此，和为贵没什么不好，差别待遇虽然有小便宜，但说到底是给弱者准备的。中国越来越强大，对你我来说都是好事，因为弱者受到保护，但强者制定规则。