沙阡陌：刚刚，兵临城下，剑指中俄！

lameihua

　　日前，美欧联动，剑指中俄！

　　首先，是北约在俄边境附近同步举行多轮暴力贴脸军演，主要有二：

　　一、北欧拔刀

　　据俄新社3月4日报道，来自13个国家的2万多名军人即将参加“北欧响应2024”。

　　该演习是北约大规模演习“坚定捍卫者”的一部分，将于3月4日至15日在芬兰、挪威和瑞典举行。

　　参与演习的有比利时、加拿大、丹麦、芬兰、法国、德国、意大利、荷兰、挪威、西班牙、瑞典、英国和美国。

　　各国预计将派出包括护卫舰和潜艇在内的50多艘舰船及100多架战斗机、直升机和其他飞机参加。

　　需要注意的是，在匈牙利批准瑞典加入北约的申请后，瑞典实际上已成为北约成员。

　　既然已经入伙，正好借机表现。

　　据瑞典国防部的消息，瑞典将从各军种调动约4500名军人，积极响应这次大规模军演。

　　至此，屠熊计划，初露峥嵘。

　　二、贴脸输出

　　当地时间4日，就在北欧军演开启的同时，代号为“龙-2024”的北约联合军事演习，也继续同步在波兰举行。

　　此次演习从2月25日开始，有来自波兰等10个北约成员国的大约20000名士兵和3500套军事装备参与。

　　此次演习，同样也是北约“坚定捍卫者2024”演习的一部分。

　　后者从1月下旬开始举行，并将一直持续到5月底，是自1988年冷战期间以来北约举行的最大规模军演，总共有约90000名士兵参加。

　　一时之间，在俄罗斯边境附近双管齐下，搞出这么大动静，这可是实打实的贴脸输出了。

　　剑拔弩张，兵临城下。

　　是可忍，熟不可忍？

　　对此，俄罗斯外交部发言人玛丽亚·扎哈罗娃称，这将导致紧张局势升级，俄罗斯绝对不会坐视不管！

　　而与此同时，就在北约磨刀霍霍向毛熊之际，美国在亚太也没闲着，同步对中国丢出了三把飞刀！

　　一、实弹施压

　　近日，美轰炸机挂高超音速导弹现身关岛！

　　最近，美国空军发布了携带AGM-183A高超音速导弹的B-52轰炸机现身关岛的照片，这是美国首次在距离中国如此近的地方部署高超音速导弹。

　　值得警惕的是，其中一张照片清晰显示了该导弹的序列号为AR-AUR-005，说明它是实弹而非模型或训练弹。

　　据美国媒体报道，目前美军官兵正在关岛接受“高超音速武器熟悉训练”。

　　报道称，此举将是在太平洋地区展示武力，向潜在对手，特别是中国，以及美国的盟友发出信号。

　　一时之间，风云乍起，暗流涌动。

　　二、擅闯台海

　　日前，趁我们开会期间，美舰闯入台海！

　　据东部战区3月5日信息，美国海军DDG113菲恩号导弹驱逐舰当天闯入台海，并且公开炒作。

　　该舰属于美国海军第七舰队，最近几年已多次穿越台海，可谓阴魂不散。

　　考虑到不久之前的金门撞船事件，美舰此举颇有为蛙岛撑腰之嫌。

　　而且，特意选择在咱们举行重要会议的档口前来碰瓷，更是凸显出要给咱们上眼药的节奏。

　　三、菲奴犯境

　　就在美海军前来碰瓷之际，菲奴也对华发起了碰瓷。

　　据中国海警局消息，3月5日，菲律宾刻意派出2艘海警船、2艘运补船擅闯中国南沙群岛仁爱礁邻近海域，向其非法“坐滩”军舰运送物资。

　　至此敏感时刻，美菲主奴联动，同步发起挑衅，可谓用心险恶。

　　只是，这种小丑行为虽然恶心，但充其量不过是蚍蜉撼树，自取其辱。

　　如今的拜登政府，已经揭不开锅，35万亿美债的巨大窟窿压在头上，连利息都快要还不起。

　　再拖下去，不但白宫行将停摆，就连美军的工资都没有着落。

　　而越是这样，它越需要对外疯狂挑衅，通过制造地缘冲突，从而转移内部矛盾。

　　内部都快绷不住了，还不断对外龇牙，如今的纸老虎也就这点能耐。

　　只是，美国显然打错了算盘。

　　实际上，若论高超音速技术，美国被公认落后于中国。

　　高超音速武器是指飞行速度超过五倍音速的导弹或飞行器，它们具有突防能力强、反应时间短、打击精度高等特点，被认为是未来战争的制胜利器。

　　目前，美军正在研究和推进的高超音速导弹项目中，其中AGM-183A被认为有望最早服役。

　　然而，该导弹近年却有多次飞行测试遭遇失败：在2021至2022年进行的5次试射中，只有两次成功，其余三次当中，有一次未能达标，剩下两次则是“完全失败”。

　　就这水平，拿什么跟中国比？

　　放眼世界，中国目前才是高超音速领域的王者。

　　中国在2021年成功试飞的第三代高超音速导弹“东风27”，飞行速度达到8.6马赫，射程约为8000公里，可对全球范围内的任何目标进行快速打击，可谓遥遥领先。

　　据港媒《南华早报》此前报道，中国科学期刊研究论文显示，通过电脑模拟中美兵推实验，只需24枚高超音速导弹，就能够击沉美国的福特号航母打击群。

　　如今，无论从经济还是军事的角度，美国实际上都早已没有资格，凭实力跟中国说话。

　　连胡塞武装都搞不定，还敢同时挑衅中俄，在刀锋上铤而走险，无异于举着火把穿越炸药库。

　　咱们不惹事，但绝对不怕事。

　　这次，对于非法闯入我南沙群岛仁爱礁邻近海域的菲律宾船只，中国海警依法采取了管制措施。

　　期间，由于菲方船只故意冲撞中方正常执法的海警21555艇，导致发生刮蹭，菲船结构受损。

　　韩非子有云：国小而不处卑，力少而不畏强，无礼而侮大邻，贪愎而拙交者，可亡也！

　　这段话送给菲奴，着实很应景。

　　如今山雨欲来，世局风起云涌。

　　神仙打架的时候，小鬼最好明哲保身，而不是凑上前充当炮灰。

　　百年未有之大变局下，王者归来的中国，必将以最坚定的态度，彻底解决历史遗留问题。

　　据最新数据显示，2024 年，中国的国防预算约为 16655.4 亿元，增长 7.2%。

　　日前，总理在政府工作报告中谈国防和军队建设时提到，要“全面加强练兵备战，统筹推进军事斗争准备。”

　　这，是新的时代背景之下，正在实现伟大复兴的东方大国，发出的至强之音！

　　美国以将死之躯，拉上几个奴才，就想屠熊制龙，纯属痴心妄想。

　　华夏复兴，势不可挡。

　　一切魑魅魍魉绊脚石

　　都必将被彻底扫进历史的垃圾堆！

　　文章最后，跟朋友们聊几句心里话。

　　大家知道，最近我在主号那边，经常提资本市场。

　　有粉丝问我，最近为啥特别关注这个话题，答案很简单：是因为我真的认为，当下的股市确实有机会。但不是普涨的机会，而是结构的机会。

　　老粉都知道，我自2021年6月3日，在茅台2222.22元那天清仓所有股票之后，这近三年以来，就再没提过一句股市相关的话题。

　　而前段时间，当我在1555.55元附近把茅台接回来的时候，我心里对于今年和明年的大A趋势及结构，其实已经有了足够的判断。

　　还有粉丝在后台留言，说想看我最近在知识星球里关于大A解读的那篇最新文章的完整版。

　　怎么说呢，跟这里相比，知识星球毕竟算是私域，如果直接把里面的文章放出来，对付费的星友们有点不公平。

　　但说实话，我也知道在良观这个号里的读者，基本上都是铁粉。所以我想了一下，决定把近期在星球里讲的部分干货无偿分享出来，就当小范围地送给这里的良粉们的福利了。

　　当然也不能全部分享，不然对星友们不公平，我尽量挑一篇近期讲得比较通透、能给朋友们提供参考价值的干货。

　　分享之前，着重强调：这篇文章既不是软文，更不是广告，就是实打实的粉丝福利。

　　对此，有需要的朋友可以借鉴，不炒股的自动忽略就行。

　　另外，这次是专门应良粉要求做的福利分享，以后还是在星球里交流，在这里尽量不再多提。

　　这次送大家的星球文章，正文如下：

　　《人道，寻龙，一年顶十年！（良师论市系列002，上），2024年3月3日凌晨3点》

　　上篇讲天道和财道，重点是：第一性原则。

　　今天讲人道和寻龙，重点说：一年顶十年。

　　天道讲的是确定性，适合体量较大的资金做资产配置。

　　比如我之所以继2021年2222.22清仓茅台后，又在去年年底1555.55附近（1570）把它接回来，是因为我相信假如按每年7%的通胀算，那么以十年为周期的话，茅台大概率还是能跑赢通胀的。

　　茅台我主要看四点：

　　1、利润增速，每年15%以上。

　　2、库存价值，隐形库存万亿左右。

　　3、金融属性，不仅是白酒，具备金融属性。

　　4、锚定标的。这条比较冷门，但其实这条才是重点。

　　茅台的锚定物是什么？

　　我认为本质是：quanli。

　　这个锚定物，稳如泰山。

　　目标确定了，还有买点。

　　再好的标的，也要选一个合适的买点。

　　通俗地讲，是要买在低价，不要买贵。

　　底层逻辑，是用同样的钱买更多的股票。

　　好了，天道我们讲完了，接下来说人道。

　　相比天道，其实人道更加符合资本市场。

　　正所谓：

　　天之道，损有余而补不足；

　　人之道，损不足以奉有余。

　　自然的规律，是减少有余的补给不足的。

　　可是社会法则，却是要减少不足的，来奉献给有余的。

　　人之道，放在资本市场，是多么的形象。

　　越是主力，越赚得盆满钵满；

　　越是散户，越亏得一塌糊涂。

　　所以要想在资本市场赚钱，首先要摒弃散户思维，建立主力思维。

　　那么我们来看一下，用主力思维来看2024年，是怎样的视角。

　　首先，会不会有持续全面行情？

　　我认为，至少在美联储正式降息之前不会。

　　下一步，随着年报快要陆续披露，普涨行情会结束。

　　实际上，我此前一直提示风险的微盘股，已经在刀锋上行走了。

　　前几天最后两个交易日，基本券商掩护微盘股量化出货，你跑了吗？还是又被忽悠回去了？

　　未来，当量化资金从微盘股中出清，绝大多数小票都会惨不忍睹。

　　那么，今年的焦点在哪里？

　　我认为，今年有两个机会：

　　一、低估值，高股息

　　二、真风口，高成长

　　我的主仓，以低估值、高股息为主。

　　我的副仓，以真风口，高成长为主。

　　鉴于篇幅关系，今天先说低估值，高股息；下篇再聊真风口，高成长。

　　今年的行情之下，我认为低估值，高股息，叠加央企市值管理等因素，未来可期。

　　有一个问题，不知道大家是否想过，就是当房地产退出历史舞台之后，未来到底什么能作为上峰财收的部分接力？

　　站在这个角度思考，某种程度上，或许就不会再像从前那样，把银行、石油、煤炭、电力等板块，作为纯粹的防守板块去看，而可以试着跳出历史经验，把目光放到更高更远的地方，去看待它们的未来。

　　这也是为什么，我的主仓里会有农行、神华、海狗、中海油等票，以及此前已经布局、目前正在加仓的火电。

　　当然，我的建仓依据是多种因素相叠加的，并非因某个单一原因就做出决定，但“不要完全采用历史经验和眼光，看待今日之资本市场”这条，无论如何都是重要的思路之一。

　　比如银行，尤其是四大行，真的是仅仅护盘用吗？

　　看看农行，主力八年磨一剑，在2.9左右蛰伏三千日夜，难道就是为了拉到如今的4块露头就结束了？

　　我认为不会。

　　就预期而言，我认为老农志存高远。

　　就立足而言，我可以接受即便是在当前股价的基础之上，也完全可以接受农行的股息率收益。

　　那么，在这种权衡之下，我当然不会卖掉农行，有什么理由卖呢？

　　不但不会卖，还会不断做T，未来逐渐把成本做到接近于零，乃至负数。

　　总而言之，就是不断增加农行的持股数。

　　顺便提一句，农行这个票比较适合做T。

　　有些票并不适合做T，就不要瞎做，不是所有的票都适合做T。

　　有的时候，慢就是快，选择大于努力，无需急功近利。

　　比如我此前多次提醒的中国海油，如今正厚积薄发，凯歌高奏。

　　至于去年重仓的农行和神华，至今收益已近50%，而且依旧动力不减。

　　目前关于主仓，我当下的思路是：农行、海狗、中海油等短期按兵不动，煤炭保持密切观望，下步可能会逢高陆续出一部分，加仓到火电里。

　　至于为什么选火电，我结合自己的经历简单聊几句。

　　大约20年前，也就是2005年前后，那时我和H在欧洲折腾光伏。

　　H的叔叔是国内某主板上市公司董事长，我俩那时近水楼台，在欧洲折腾光伏，算是对发电有了初步认识。

　　后来我跟五大电力打交道很深，是真的很深那种。

　　这期间，光伏、风电、水电、火电、核电，都有所接触。

　　再后来，做能源投资期间，当时我们有售电牌照。

　　也就是说，那时候我们自己就是有卖电的资质的。

　　但我们也没怎么卖，因为说实话这玩意儿拿不到多少量，也赚不了几个钱，我们那时心气儿比较高，心思不在这点儿蝇头小利上。

　　之所以唠叨这些往事，主要是想说，我对电可能稍微有一点理解。

　　当然，也只是有一点微薄的理解，完全不能说很专业或非常懂。

　　从宏观层面讲，放眼未来，首先，随着人工智能、大数据、电动车的狂飙突进，用电量会持续增长。

　　如果有以前玩过B圈挖矿的朋友，尤其是亲眼见过挖B机房矿区的话，就知道那玩意儿的用电量和散热，有多么恐怖。

　　用电量的增长是有数据支撑的，这个不必多说。

　　其次，就是电价和种类的问题。

　　电价比较复杂，先放到一边，说说电的种类。

　　风电和光伏虽然清洁，但不够稳定，号称垃圾电，而且量也小，难成大气候。

　　水电是个好东西，所以长江电力能封神，但长电27倍pe摆在那里，虽然其实也没多大毛病，但毕竟不在好的买点。（顺便提一句，长电我也是有仓位的）

　　至于核电，它是未来的主角，但它距离真正登上历史舞台，还有很长的路要走。而且这玩意容易出黑天鹅。

　　那么，无论现在，还是未来很长一段时间内，火电其实都还是主力。

　　如今，中国的超净排放标准遥遥领先。

　　火电在实现超低排放、基本解决了二氧化硫、氮氧化物和烟尘三大主要污染源之后，相比以前，污染已经大幅降低。

　　未来随着技术的进一步革新，比如碳捕集等技术的升级，将会在清洁生产领域，达到更高的标准。

　　说这么多，就是从底层逻辑上，看好它的未来需求。

　　底层逻辑，是道。

　　其它指标，是术。

　　道术结合，不失大格。

　　当然，还有其它一些逻辑支撑，这里就不加赘述了。

　　某种程度上，现在切火电有点类似在几年之前，提前布局煤炭的感觉。

　　当然，拿这种票，需要耐心和定力。

　　所谓买在无人问津，卖在人声鼎沸。

　　我的火电票仓，是内蒙华电和XXXX。

　　这两个票主力其实都挺恶心，如果要进一定要逢低切入，这种票有的是机会，大可不必过于心急。

　　毕竟外面这么热闹，有几个人会瞧得上呢？

　　但最终能拿到结果的，往往也是极少数。

　　不知不觉已经很晚了，今天就说到这里。

　　最后强调一下，所有内容都仅是个人复盘心得记录，仅供参考交流，不构成任何投资建议，切勿乱抄作业。

　　最重要的是看懂方法论，建立自己的交易模型和纪律，方为正道。

　　下篇聊真风口、高成长方面的话题。

　　一年顶十年的机会，主要是在那里。

　　以上就是我那篇文章的完整版，朋友们听懂了吗？

　　从现在到明年，无论是低估值高股息，还是真风口高成长，能够把握住一个，这行情就是送Q。